富卫盈聚天下II：25年IRR到6.5%全港最快，但有个代价99%的人不知道

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

2025年5月，六大行存款利率第七次下调，1年期定存跌破1%，3年期只剩1.25%。

这年头想找个稳定收益的去处，真是越来越难了。

就在这个节骨眼上，富卫扔出了一颗"深水炸弹"——盈聚天下II升级版，号称25年IRR到6.5%，全港最快。

数据不会骗人，但数据背后的取舍，才是真正需要关注的。

今天咱们就拿数据说话，把这款产品扒个底朝天。

收益大升级：25年IRR到6.5%，全港最快

先看最核心的收益变化。

盈聚天下II这次升级只保留了2年交和5年交两个档位，主打短缴。

5年交的变化最炸裂：

• 达到6.5%的时间：从44年直接压缩到25年，整整提前了19年
• 预期回本时间：从7年缩短到6年
• 收益节奏非常好记：15年IRR 5%，20年IRR 6%，25年IRR 6.5%

这意味着什么？

目前整个港险市场最快到达6.5%的产品，就是盈聚天下II了。

友邦环宇盈活、安盛盛利II需要30年，保诚信守明天需要28年，之前的纪录保持者安达传承首创V需要27年。

盈聚天下II直接把纪录刷新到25年。

更有意思的是，5年交预期次年即可回本。

这个回本速度，可以说是冠绝5年交市场了。

2年交同样给力：

• 达到6.5%的时间：从36年缩短到28年，几乎也是市场最快
• 18年达到6%（经测算，几乎市场最高）
• 28年达到6.5%

放在国内存款利率跌破1%的大背景下，这个收益曲线确实够吸引眼球。

代价是什么？保证收益的取舍

先别急着下结论，看完再说。

预期总收益的显著提升是有代价的：保证收益降低了。

5年交保证收益的变化：

• 保证回本时间：从13年延长到17年
• 30年保证IRR：从0.2%降到0.1%
• 50年保证IRR：从0.4%降到0.2%
• 峰值保证IRR：从0.5%降到0.3%

2年交同样如此：

• 保证回本时间：从13年延长到16年
• 峰值保证IRR：0.3%

说白了，富卫把保证收益的"肉"割了一部分，换成了预期收益的"饼"。

这个取舍好不好？

取决于你怎么看分红险。

如果你相信保险公司的投资能力，预期收益更重要；如果你更看重确定性，保证收益才是底线。

不过有个细节挺有意思：即使是相对较低保证收益的盈聚天下II，保证回本速度依旧比不少市场爆款要快。

环宇盈活18年保证回本，信守明天18年保证回本，盛利II更是要25年。

从这个角度看，盈聚天下II的保证收益虽然降了，但在市场上并不算拉胯。

横向对比：和主流产品掰手腕

光看自己升级多少没意义，得和市场上的竞品放一起比。

以6万美元×5年交=30万美元为例，我把盈聚天下II和香港老五家的旗舰产品拉了个对比。

前20年：

港险更新迭代到如今，依旧没有什么产品能撼动宏挚传承的地位。

这款产品的前期收益确实是独一档的存在。

盈聚天下II在这个阶段表现也不错，综合来看仅次于宏挚传承，把友邦环宇盈活、安盛盛利II都压了一头。

20~30年：

盈聚天下II开始发力了，持续领先于其他竞品。

这个阶段正好是很多人开始考虑提领的时候，收益优势能直接转化为现金流优势。

30年+长期持有：

盈聚天下II的收益和环宇盈活、盛利II并驾齐驱，不分先后。

大家都到了6.5%的天花板，拉不开差距了。

2年交的表现更亮眼：

以15万美元×2年交=30万美元为例，盈聚天下II前20年能和宏挚传承打个有来有回，后期更是市场第一的水准，最快28年即可到达6.5%。

整个看下来，盈聚天下II的综合性价比是最高的。

港资保司对比：降维打击

和老五家比完，再和同级别的港资保司比一比。

这个对比就更直观了：

• 万通富饶千秋：需要41年达到6.5%
• 周大福匠心传承2：需要42年达到6.5%
• 富卫盈聚天下II：仅需28年

差距有多大？

盈聚天下II从第6年回本开始，收益就一骑绝尘，远远甩开另外两家港资保司的产品。

和同级别保险公司的产品相比，盈聚天下II的优势极大。

这也是为什么我说这次升级是"往前卷"——不只是和自己比，放在整个港资阵营里，都是碾压级别的存在。

提领能力实测：能否挑战提领王？

在我印象中，盈聚天下这个IP向来是和"强提领"挂钩的。

这次升级后，能否和盛利II、星河尊享II这些顶级提领产品掰一掰腕子？

我测算了两个最常见的提领场景：

567提领（5年交第6年起每年提取总保费7%到终身）：

• 6~14年：宏挚传承最有优势，其次是盛利II
• 15~25年：盛利II最有优势，其次是盈聚天下II
• 25年后：盈聚天下II和盛利II打平

在567这种极速高额提领的场景下，盛利II依旧是首选。

5-10-8提领（5年交第10年起每年提取总保费8%）：

• 10~17年：宏挚传承一家独大，其次是盈聚天下II
• 18~25年：盈聚天下II剩余账户价值最高，其次是盛利II
• 30年后：盈聚天下II、盛利II、星河尊享II三足鼎立

这三款算是目前长期提领的最优解了。

2年交的提领表现更强势：

以15万美金×2年交=30万美金为例，测算255提领（2年交第5年起每年提取总保费5%到终身），盈聚天下II提取后剩余账户价值几乎从头领先到尾，到第25年才被星河尊享II追平。

为什么盈聚天下II的提领强化了这么多？

详细对比新老计划书发现：盈聚天下II的归原红利占比提高了，并且提早一年释放，两两叠加更加有利于提领。

盈聚天下II的提领水准确实能和盛利II、星河尊享II这两款超级提领产品掰一掰腕子了。

保单功能：传承工具+新生儿福利

保单功能方面，和初代盈聚天下没有太大变化，该有的都有：

• 保单暂托人
• 指定后续保单权益人
• 小信托
• 无限变更被保险人（第1年起）
• 红利锁定（第9年，10%~70%）
• 保费假期
• 保单分拆

重点说两个特色功能：

富传家选项：

可以指定继承顺位，支持提前指定被保人去世时拆分保单，每份拆分保单可预设3位顺位继承被保人。

这个功能把盈聚天下II升级为可定制、可延续、可跨代传承的财富传承工具。

对于有传承规划的家庭来说，非常实用。

初生婴儿奖赏：

受保人孩子出生，且保单生效超过10个月，富卫直接支付20000港币作为新生儿奖励。

一胎二胎都能享受，每个受保人最多奖励一次。

初生婴儿奖赏特别适合新婚夫妻或准父母用来储蓄育儿费用。

富卫靠谱吗？公司背景与分红实现率

很多人对富卫不太熟悉，觉得不如友邦、安盛这些"百年老店"响亮。

咱们拿数据说话。

公司背景：

富卫的主要股东是盈科拓展，由李嘉诚次子李泽楷创立。

背后还有11家重量级股东：瑞士再保险（全球第二大国际再保险公司）、新加坡政府投资公司（主权基金）、阿波罗资管、加拿大养老基金、华泰证券等。

2021年，富卫与友邦、保诚亚洲一起被认定为香港三大国际保险集团之一。

2024年，富卫在香港上市（股票代码：1828），偿付能力充足率高达290%，在行业排名靠前。

富卫俨然当之无愧的港资翘楚，和外资保司相比也毫不逊色。

分红实现率：

我花了几天时间，整理了香港12家保险公司上百款产品10年以来的分红实现率数据。

富卫的表现：

• 产品数量：22款
• 总分红实现率：10年+均值91%
• **70%**产品表现≥100%
• 多款产品连续3年100%达成

总体表现稳中向好，波动属于正常范畴。

总结：谁适合买盈聚天下II？

最后给大家总结一下。

升级后的盈聚天下II在市场上不再是小透明了。

5年交：

• 预期6年回本（追平宏挚传承，市场最快）
• 15年IRR 5%，20年IRR 6%，25年IRR 6.5%（市场最快）

2年交：

• 预期5年回本
• 18年复利破6%（几乎市场最高）
• 28年IRR 6.5%（几乎市场最快）

代价是：

• 长线保证回报仅为0.3%
• 2年交16年保证回本，5年交17年保证回本

适合买盈聚天下II的人：

• 信任富卫这家公司，不会因为品牌知名度不及传统巨头而产生信任危机
• 看重中后期收益，愿意用保证收益换预期收益
• 有提领需求，追求综合提领收益最大化
• 新婚夫妻或准父母，看中初生婴儿奖赏

可能更适合其他产品的人：

• 求稳妥，喜欢大保司产品——友邦环宇盈活、安盛盛利II、永明星河尊享II可能更适合
• 看重提领的确定性和稳定性——星河尊享II是更好的选择
• 看重保险公司品牌背书——盛利II有安盛百年老店加持

保险就是承诺，承诺的内容很重要，做出承诺的公司更加重要。

富卫成立于2013年，相比友邦、安盛、宏利等百年老店，市场认可度和稳定性稍逊。

但从数据来看，盈聚天下II无论是收益、提领还是分红实现率，都没有任何问题。

港险作为建议长期持有的资产，更加需要关注的依旧是保险公司的硬实力。

如今港险限高，各家保险公司在若干年后的收益上限都是6.5%。

是25年到达还是30年到达，只要差距不显著，对比的意义其实不大。

关键是：你选择相信谁。

大贺说点心里话

数据测评做完了，但怎么买、怎么省钱，才是真正的信息差。