老师您好，请问用试误法计算债券和股票到期收益率时，如何最快的判断利率？考试时没有那么多时间的。 举例：1000*10%*（P/A，R，4）+1000*（P/F，R，4）=1049.06 如何最快的判断这个R是多少

老师您好，请问用试误法计算债券和股票到期收益率时，如何最快的判断利率？考试时没有那么多时间的。举例：1000*10%*（P/A，R，4）+1000*（P/F，R，4）=1049.06如何最快的判断这个R是多少

答： 这个就是溢价发行下的债券模型，市价1049.06大于1000面值，则票面利率大于市场利率，这里可以看出票面利率是10%，那么市场利率应该小于10%，那么就可以用9%带入计算，然后用插值法测算，应该是再9%-10%之间。

、现考虑两种债券分别记为A和B，票面面值均为1000元，债券A一年到期，债券B两年到期。（1）债券A为一年期零息债券，若该债券当前市场价格为975.5元，试计算债券A的到期收益率。（2）债券B为两年期附息债券，票面利率为2.25%，每1年付息一次，下一次付息在1年以后，若该债券当前市场价格为988.2元，试计算债券B的到期收益率及当期收益率。

答： 1，975.5＝1000×（P/F，i，1） 2，988.2＝1000×（P/F，i，2）+1000×2.25%×（P/A，i，2） 查系数表，内插法计算一下结果

我是一名会计,想问一下考个网络学历有用吗？

答： 众所周知会计人如果要往上发展，是要不断考证的

假设某5年期债券，面值为1000元，票面利率为6%，每年付息一次，到期收益率8%，试计算该债券的Macaulay久期。若到期收益率上升或下降5基点后，债券的价格分别为918元和922元，试计算该债券的有效久期。

答： Macaulay久期是衡量一种债券的长期价值的重要参数，也就是把债券的不同期的收益率移动到同一时间点进行整合，来计算债券的预期收益率。计算公式为：Macaulay久期=Σ（票面金额×比例×时间）÷[票面金额+预期收益]，在本题中，Macaulay久期=5×1000÷(1000+0.08×1000)=4.44。 当到期收益率上升或下降5基点时，债券价格分别为918元和922元，即有效久期分别为3.91和4.49。拓展知识：Macaulay久期和收益率呈反比关系，当收益率提高时，Macaulay久期会降低，当收益率降低时，Macaulay久期会提高。