环宇盈活、盛利2、星河尊享2：0-5岁教育金怎么选

你好，我是大贺。

今天这篇，聊三款很多家长会放在一起看的港险教育金。

友邦「环宇盈活」。安盛「盛利2」。永明「万年青·星河尊享2」。

我自己就买了这类产品。也陪不少家庭做过教育金配置。现在回头看，教育金最怕的不是收益少一点。最怕的是用钱节奏错了。

孩子18岁要用钱。你买的产品偏偏不适合提。孩子本科要出国。你买的产品只能慢慢领。你想安全一点。结果计划书里大部分都是非保证演示。

这才是真问题。

假如现在给我25万美元预算。0岁宝宝投保。5年缴。每年交5万美元。让我重新选一次。我的判断会很直接。

三句话看懂，三款教育金分别适合什么家庭

时间紧的家长，可以先看这里。

想做“国内本科 + 海外读研”，我会优先看友邦环宇盈活。

它的优势不是某一年特别猛。是15年以后节奏比较稳。兑现记录也更有参考价值。对保守型家长更友好。

计划本科就出国，要大额一次性拿钱，我会优先看安盛盛利2。

这款的强项在中期。尤其是15到20年。它适合那种“孩子18岁就要一大笔钱”的家庭。不是小水流。是大额提取。

安全感放第一，还想以后灵活用，我会优先看永明万年青·星河尊享2。

它的看点是保证利益和复归红利占比高。说人话就是，前期锁住的部分更多。心里更踏实。

这三款都不是“谁绝对碾压谁”。

但教育金不能只比总收益。更要看你家孩子怎么读书。什么时候花钱。一次花多少。花完以后，保单还剩多少。

我不建议家长只盯着第100年、第138年的数字。那些数字很大。看着很爽。但教育金真正要用的钱，通常在孩子18岁到25岁。

这个阶段能不能提。提多少。提完伤不伤本金。这才是我会盯住看的地方。

还有一个背景，可以顺手提一句。

到2026年05月10日来看，过去一年内地家庭赴港配置储蓄型产品的热度还在。2025年前三季度，内地访客新单保费约630亿港元。同比约15%。其中5年缴、10年缴占比超过70%。

这说明一个事。

今天用“5年缴、每年5万美元”的模型，不是拍脑袋。它确实是很多中产和高净值家庭在看的主流方案。

这次怎么比：我只看教育金真正用得上的指标

这次测算，我把三款产品放在同一个起点上。

0岁宝宝投保。5年缴费。每年交5万美元。总保费25万美元。

这样比，才有意义。

我筛产品的时候，主要看四件事。

• 15-30年收益要稳
• 分红实现率要靠前
• 支持灵活提取
• 提取不能明显啃本金

这里我想讲一句实话。

选对产品很重要。但对教育金来说，选对提取方式更重要。

很多家长看计划书，喜欢看最高IRR。或者看终身滚到多少倍。这个没错。但教育金不是传承金。它有明确的用钱节点。

18岁。22岁。25岁。

这几个点，才是关键。

孩子18岁上大学时，现金价值薄不薄。22岁读研时，还能不能继续提。提完以后，保单会不会塌下去。

这些比“第100年多少钱”更贴近真实生活。

下面这张表，是三款产品的基础对比。品牌背景也在里面。友邦1919年成立。安盛总部在法国，1817年成立。永明金融1871年成立，香港永明始于1892年。

品牌当然不能替代收益。但教育金这种长期钱，底层公司也不能太弱。

环宇盈活：更适合“先国内本科，再海外读研”

友邦环宇盈活，我会把它归到稳健型教育金里。

它不是最刺激的那种。但它的节奏好。尤其适合保守型家长。

资料里给到的数据是，环宇盈活30年预期IRR达6.5%。近10年分红实现率，也稳居行业第一梯队。

这里要注意。分红实现率不是保证收益。它只是告诉你，过去计划书上的非保证部分，保险公司兑现得怎么样。

但对老客户来说，这个指标很重要。

2025年友邦披露了63款产品分红实现率。平均约93.1%。10年以上老产品长期平均约86%。这个数据不代表未来一定照样兑现。但至少能说明，友邦老产品的兑现记录比较有参考价值。

这也是我看环宇盈活时，比较放心的地方。

它的教育金提取方案，可以这样做。

18岁到21岁。每年提取20万人民币。约2.85万美元。对应国内本科4年。

22岁到24岁。每年提取50万人民币。约7万美元。对应海外读研3年。

这个设计很像真实家庭路径。

先在国内读本科。后面再去海外读研。花钱不是一上来就砸一大笔。而是逐年抬升。

到了保单第24年，累计提取32.4万美元。生存总利益88.12万美元。约为总保费的3.5倍。

这个数字我觉得比第100年更值得看。

因为第24年，对应孩子24岁左右。教育金的主要支出已经发生了。此时还能看到总利益和剩余价值，才有参考意义。

当然，计划书里还有一个很大的长期演示。保单第100年预期生存总利益71,685,836美元。为总保费的286.7倍。

这个数字可以看。但不要用它决定教育金。

我自己的判断很明确。

如果你家是保守型。又大概率走国内本科、海外读研路线。环宇盈活是三款里我最愿意优先看的。

它最大的好处，是不需要你做太多激进假设。用钱节奏也自然。

不过它也不是没有短板。

如果你确定孩子18岁本科就去英美。第一年就要准备一大笔学费和生活费。环宇盈活这种逐年提的节奏，未必是最顺手的。那就要看安盛盛利2。

盛利2：适合18岁就要大额留学钱的家庭

安盛盛利2，我对它的定位很清楚。

它不是最适合“慢慢领”的产品。它更适合“大额取钱”。

尤其是孩子本科就出国的家庭。

资料里提到，盛利2前20年的现金价值增长速度，远超同类产品。它还有557提取模式。保单第5年就能开始提取。

对教育金来说，我更关心的不是第5年能不能提。因为0岁宝宝买，真正要钱通常在18岁以后。

我更关心的是，15年左右一次性提取能力强不强。

盛利2的方案是这样。

孩子18岁时，一次性提取175万人民币。约25万美元。孩子22岁时，再提取175万人民币。约25万美元。

两次合计提取50万美元。

这对海外本科家庭很实用。

因为海外留学不是每年小额波动那么简单。很多时候，签证、学费、住宿、汇率、提前准备生活费，都需要一笔比较大的现金。

盛利2在第22年累计提取50万美元后，生存总利益72.84万美元。为总保费的2.9倍。

保单第20年，剩余价值超过315万人民币。约45万美元。

这个结构很有意思。

你已经把本金的两倍拿出来做教育用途。保单里还留了一块资产继续滚。对“本科海外 + 读研继续支持”的家庭，是很贴的。

它还有一个长期演示。第138年预期生存总利益465,882,814美元。为总保费的1863.5倍。

这个数字非常大。但我还是那句话。教育金不要被终局数字带跑。

盛利2真正该看的，是18岁、22岁这两个点。

这里我也要讲保留。

安盛盛利系列属于新品。暂无足够长的历史兑现数据。和友邦老产品那种长期分红实现率记录相比，它的历史参考样本更短。

这不代表它不好。但我不会把它当成“最稳”的选择。

如果你确定孩子本科直接出国。又需要18岁一次拿出大额教育金。盛利2比环宇盈活更顺手。

但如果你特别在意长期兑现记录。或者你不确定孩子未来会不会本科出国。我会更谨慎一点。

当初差点选错，就是因为我也被终身演示数字吸引过。后来才发现，教育金不是看谁最后滚得最大。是看孩子要用钱那一年，钱能不能刚好拿出来。

星河尊享2：最打动我的不是收益，是安全垫

永明万年青·星河尊享2，我会放在另一个类别里看。

它不是单纯拼最高收益。它拼的是安全垫。还有后期使用的灵活度。

资料里最关键的数据，是前22年复归红利加保证利益占比超过50%。

这个点很重要。

保证利益好理解。写进合同。复归红利也很关键。一旦派发并归属，通常就变成更稳定的部分。

说人话就是，教育金里有更大一块是被锁住的。不是完全靠未来演示撑起来。

对于保守型家长，这个体验很不一样。

永明这款的保证回本时间只有13年。比同类产品早了5到12年。

孩子0岁买。13年保证回本。到孩子18岁用钱前，安全感已经明显更强。

这点我很看重。

尤其是教育金，不是自己退休金。退休可以晚两年。教育金不行。孩子18岁要交学费，你不能跟学校说再等等市场。

它的提取方式也更灵活。

18岁到25岁。每年可以灵活提取总保费的8%-15%。

总保费25万美元。对应每年可提的比例，能覆盖本科、读研这些不同阶段。

如果孩子没出国。可以少提。如果孩子出国。可以多提。如果孩子拿了奖学金。也可以把钱留在保单里继续滚。

这就是永明的舒服之处。

它不是逼你走一种固定路线。它给你留了空间。

2025年永明披露了28款产品分红实现率。平均约87.8%。最高120%。这个数据也不能简单外推到每一张新保单。但至少说明，永明在分红兑现上不是没有底子。

我的判断也很直接。

如果你把安全放第一，又不确定孩子未来到底国内读、海外读、读几年。星河尊享2更适合。

它适合做“教育金 + 终身备用金”。

教育用得上，就提。教育用不完，就留给结婚、育儿、创业。甚至以后做家庭备用现金流。

不过，如果你追求的是18岁一次性拿出特别大的一笔钱。永明不一定是最锋利的那把刀。这个场景，盛利2更直接。

最后用一张表收住：别只看收益，要看你家怎么用钱

三款产品的底层公司都不弱。

友邦1919年成立。是恒生指数第一大成分股。香港澳门超过330万客户。

安盛总部在法国。1817年成立。是全球最大的保险集团。资产规模约1万亿。

永明金融是加拿大第二大保险公司。1871年成立。香港永明始于1892年。

品牌背景可以看。但不要迷信品牌。

教育金配置，最终还是回到家庭场景。

我会这样分：

• 国内本科 + 海外读研：优先看友邦环宇盈活。
• 海外本科 + 大额一次性提取：优先看安盛盛利2。
• 安全优先 + 灵活提取 + 多重用途：优先看永明万年青·星河尊享2。

如果你问我，0到5岁是不是一定要现在规划。

我会说，不一定非得今天。但这个阶段确实是黄金窗口。

孩子越小，距离18岁越远。复利时间越长。后面提取压力越小。

现在回头看，我觉得最庆幸的不是买到了某个“最高收益”的产品。而是提前把教育金这笔钱独立出来了。

这笔钱不跟家庭日常现金流混在一起。不跟短期投资混在一起。也不指望临时卖房、卖基金去凑。

教育金最好的状态，就是孩子需要的时候，它在那里。

不过也要提醒一句。

这类港险储蓄产品，更适合长期资金。短期要周转的钱，不要放。未来5到8年可能要用的钱，也别硬塞。

短期资金别碰。长期教育金，可以认真选。

下面这张对比表，可以帮助你再看一遍三款产品的长期收益节奏。

大贺说点心里话

教育金产品别急着下单。先把孩子未来读书路径想清楚。再看哪款产品的提取节奏最贴合。产品选错了，后面调整成本会很高。