国寿傲珑盛世5年交测评：保证IRR全场垫底，这款央企港险我劝你冷静

你好，我是大贺。

北大硕士，深耕港险9年，见过太多后悔的案例。

今天这篇文章，我必须实话实说——

国寿海外「傲珑盛世」新升级了5年交，很多人冲着"央企背景"就想无脑入手。

但我翻完数据后发现：保证IRR仅0.19%，12款产品中垫底；提领能力倒数第二，比友邦环宇盈活还差。

这个坑我必须说清楚。

别被"财政部持股90%"的光环冲昏头脑，适合你的才是最好的。

英式分红大乱斗：傲珑盛世能杀出重围吗？

先说背景。

很多人把傲珑盛世和之前的傲珑创富搞混了，但两款产品大相径庭——

傲珑创富是年派息**5%**落袋为安的美式分红，适合吃息一族；

傲珑盛世是主打长期财富增值的英式分红，钱要放很久才能看到效果。

换了赛道后，傲珑盛世表现如何？

说实话，平平无奇，没有在竞争异常激烈的英式分红市场中打出名声。

毕竟，2年交40年到6.5%这种收益，市场上一抓一大把。

友邦有环宇盈活，安盛有盛利II，保诚有信守明天，富卫有盈聚天下II……哪个不是30年左右到6.5%？

这次升级，傲珑盛世新增了整付和5年交保单。

5年交是兵家必争之地，压力小、优惠大，也是最热门的缴费期。

所以今天我们重点看：5年交的傲珑盛世，到底能不能打？

这里我要提醒一点。

2025年5月，香港保监局专门出台规定，把分红演示利率上限设定在6.5%，就是为了防止保险公司用超过7%的激进演示误导客户。

换句话说，6.5%已经是监管认可的"天花板"了。

任何产品吹到7%以上的，冷静想想你的需求是什么——那是非保证的，不是板上钉钉的事。

收益对决：12款5年交产品同台竞技

直接上数据。

我把市面上热门的12款5年交英式分红产品拉到一起，做了个横向对比。

傲珑盛世的核心数据：

• 达到6.5%的时间：30年，追平友邦环宇盈活、安盛盛利II，跻身第一梯队
• 10年IRR：3.30%，20年5.64%，30年6.50%
• 保证IRR：0.19%，表内最低

看到这，你可能觉得"30年到6.5%挺好啊"。

但别被高收益冲昏头脑，我们得看全貌。

富卫盈聚天下II，25年就到6.5%了，市场最快。

宏利宏挚传承虽然47年才能到6.5%，但人家前20年无敌——10年IRR高达4.29%，20年6.00%，短期收益碾压一众对手。

永明星河尊享II虽然预期收益中规中矩，但保证IRR高达1.00%，保证回本时间只要13年，复归占比高，提领还强。

傲珑盛世呢？保证IRR 0.19%，全场垫底。

这意味着什么？

如果分红实现率不达预期，你的实际收益会非常难看。

提领对决：566测算谁是王者？

有人可能会说，我买港险就是放着增值，不提领。

但我见过太多后悔的案例——当初说不提领，结果孩子要留学、要买房、要创业，哪样不要钱？

所以提领能力，必须看。

我做了566提领测算：5年交，第6年起每年领取总保费（30万美金）的6%，一直领到终身。

提领优势集中在四款产品：宏利宏挚传承、安盛盛利II、永明星河尊享II、富卫盈聚天下II。

这四款在第100年的账户余额都能达到3470万美元左右。

傲珑盛世呢？第100年账户余额2638万美元，倒数第二。

比它更差的只有友邦环宇盈活，2202万美元，倒数第一。

至于大家最爱的567提领（每年领7%），和环宇盈活一样，傲珑盛世也做不到。

晚提领对决：换个姿势再比一次

为了防止定位不准，我又测算了晚提领的情况。

5-15-12提领：5年交，年交6万美金，第15年起每年提取总保费的12%。

傲珑盛世第15年账户余额514989美元，第100年账户余额16780175美元。

表现比566要好一点，但和提领第一梯队依旧有不小的距离。

宏利、保诚、安盛、永明、富卫这几款，100年账户余额都能到2021万美元。

傲珑盛世差了300多万美元，差距肉眼可见。

品牌对决：中资央企 vs 外资巨头

说完产品，我们来聊聊品牌。

这也是很多人选择傲珑盛世的核心原因——中国人寿（海外）的央企背景。

中国人寿（海外）是中国人寿境外唯一的全资子公司，大股东是中国财政部，持股90%；全国社会保障基金理事会持股10%。

妥妥的副部级金融央企，这个背景确实硬。

但我要泼盆冷水——

2025年以来，内地访客投保逻辑正在转变，从"健康焦虑"转向"财富焦虑"，越来越多人把港险当成资产配置工具。

不过，部分客户对非保证收益存在预期落差。

傲珑盛世保证收益仅0.19%，非保证部分占比极高。

如果未来分红实现率不达预期，你拿到手的可能和演示差很远。

2025年2月，内地银行理财产品净值大跌，全市场开放式固收类理财近1个月年化收益率均值降到2.27%，部分产品甚至亏损。

这说明什么？任何投资都有风险，傲珑盛世虽是保险，但非保证部分同样存在波动。

冷静想想你的需求是什么——

如果你追求稳稳增值、长期放着不动，这类客户一般会倾向于选择收益更高、品牌更大的友邦环宇盈活。

毕竟友邦在香港的品牌影响力，比国寿海外大太多了。

只有少部分特别看重中资背景的客户，才会考虑傲珑盛世。

这部分客户的画像很清晰：

• 对外资保司天然不信任
• 更认可"国字头"的安全感
• 不太在意收益是不是最高，图个心安

如果你是这类人，傲珑盛世确实是香港中资保司里的top1——30年到6.5%，目前中资里没有比它更强的。

但如果你不是，我建议你多看看其他选项。

对比结论：有短板没长板，定位尴尬

写到这，基本上能"判刑"了。

单独拿傲珑盛世和环宇盈活、盛利II对比，傲珑盛世是被全周期碾压的。

它不像宏挚传承，虽然47年才能到6.5%，但前20年无敌；

也不像星河尊享II，虽然预期收益中规中矩，但保证收益高、回本快、提领强；

更不像盈聚天下II，25年到6.5%，市场最快。

傲珑盛世有短板但没明显长板，暂时看不出有爆火的潜质。

它的产品定位，应该和环宇盈活一样——提领比较一般，更适合做一个存钱罐使用，放着不动，稳稳增值。

但问题是，同样的定位，环宇盈活收益更高、品牌更响。

傲珑盛世唯一的差异化优势，就是"央企背景"。

这次升级新增5年交，有其战略意义——毕竟热门缴费期不能缺席，如果还局限在2年交，客户资金压力大，受众太有限了。

最后说句实话：

我更期待国寿海外推出一款类似傲珑创富的美式分红产品。

英式分红赛道太卷了，友邦、安盛、宏利、富卫打得头破血流；美式分红反而没有领军产品，是个蓝海。

世上最难过的事，不是没有需求，而是需求量爆炸，却没有匹配的好产品。

大贺说点心里话

看完这篇对比，你应该对傲珑盛世的定位有数了。

但选产品只是第一步，怎么买、从哪个渠道买，里面的门道更深。