**万通富饶万家**：被吹爆的"养老神器"，有个短板必须先告诉你

你好，我是大贺。

2025年1月1日，延迟退休正式落地了。男职工退休年龄逐步延到63岁，女职工延到55-58岁。更扎心的是，2030年起养老金最低缴费年限从15年提高到20年。

我见过太多反面案例——很多人临近退休才发现，社保养老金替代率可能不足40%，退休后收入直接腰斩。

最近万通新出了一款万通富饶万家，市场上吹得很凶，说是"养老神器""年金转换天花板"。

但养老这事得趁早规划，更得看清楚再下手。今天我就掰开揉碎，先说它的不足，再看它到底值不值。

先说不足：10年收益确实一般

别等退休了才后悔，选产品第一步就是看收益。

万通富饶万家的10年复利只有3.05%。说实话，这个数字放在市场上就是中规中矩，甚至偏下。如果你是短期用钱的需求，比如5-10年内要动这笔钱，这款产品并不适合你。

从对比表也能看出来，前10年它确实不占优势。我必须先把这个短板摆出来，因为很多人买保险就是冲着"高收益"三个字去的，结果买完才发现前几年账户里的钱几乎没怎么涨。

但20年后开始发力，直追第一梯队

转折来了。

万通富饶万家的20年复利能达到6%，这个数字在市场上排名前三。比安盛盛利2、友邦环宇盈活这些王牌产品表现都要好。到第30年，复利直接触顶到6.5%，跟上了第一梯队的速度。

更重要的是，这次升级是在不改变保证收益的前提下，上调了复归红利和终期红利。说人话就是：底线没变。

但天花板抬高了，这是实打实的好处，不是在结构上耍小聪明。

算一笔账你就明白了：如果你现在30岁，打算60岁退休用这笔钱，正好30年。前10年增速慢没关系，后20年的加速度才是关键。

提领收益：一流水平+独家369模式

养老金不是放着不动的，得能取出来用。

万通富饶万家在566提领模式下（5年缴费，第6年起每年提取总保费6%），以10万美金交5年、每年提取3万美金为例，提到保单30年换算成复利是6.32%。虽然比安盛盛利2、星河尊享等提领王者稍低一点。

但比上一代富饶千秋表现更好，属于目前市场一流水平。

但真正让我眼前一亮的是它的369提领模式，全市场仅此一家支持：

• 保单2-10年：每年提取3%
• 保单11-20年：每年提取6%
• 保单21年往后：每年提取9%

这个设计太懂养老了。刚退休时花销相对少，七八十岁医疗和护理支出才是大头。现金流需求逐年递增，369模式正好匹配这个规律，还能对冲通胀。

真正的杀手锏：年金转换，收益翻3倍

现在说重头戏。

万通富饶万家的年金转换功能是市场独家。保单满10年且被保人满55岁，可以把保单里的钱全部或部分转换成终身年金，活多久领多久，不再受分红波动影响。

算一笔账：30岁女性，10万美金交5年，60岁做年金转换。

• 富饶千秋：60岁现金价值涨到278万美金，转年金后每年领17.9万美金
• 万通富饶万家：60岁现金价值涨到292.7万美金，每年领18.8万美金

每年多领9000多美金，而且这个收益是普通养老年金的3倍。

更灵活的是，你不一定非要把钱放着不动。可以前期做分红险的提领，后期再转年金。比如从第6年开始每年取3万美金，取到60岁累计领了72万美金，账户里还剩109.9万美金。

这时候再转年金，每年还能固定领7万多。

转不转年金、转多少比例，都由你定。甚至年金怎么领，都有12种方式可选：

• 夫妻联合领：一方身故，另一方继续领2/3——特别适合丁克家庭
• 重疾加倍领：确诊特定重疾，养老金连续5年翻倍

钱要用在刀刃上，这个年金转换功能就是把钱用到了养老最需要的地方。

传承功能：类信托的动态管理

养老规划不只是自己用钱的问题，还得考虑万一自己失能了、或者身故后这笔钱怎么办。

万通富饶万家打造了一个动态的传承管理系统，有点类信托的模式：

1. 失能预设指示

可以预设最多3位后备保单持有人，按顺序接管。比如第一顺位配偶、第二顺位子女、第三顺位兄弟姐妹。一旦失能，第一顺位只要能提供法律文件，就能立刻接管保单，不必等法院判决。

2. 弹性提取权益

从第1个保单周年起，可以设立指示从保单提取并指定收款人。比如设定每月1号给某账户打5000美金，或者女儿结婚当天一次性支付10万美金。随时可以更改收款人、金额、时间，非常灵活。

3. 第二受保人

最多可设3个第二受保人。受保人身故后，第二受保人成为新的保单受保人，保单不会终止，继续利滚利增值，代代相传。

4. 保单利益延续

可指定多名受益人，被保人身故后自动按比例拆分保单。比如原来保单的持有人和被保人都是爸爸，受益人是儿子和女儿。爸爸去世后，保单自动一分为二，儿子女儿各一份。

身故赔偿还有10种赔付方式可选，能灵活安排好身后的资金去向。

最后的定心丸：170年老牌，分红实现率97%

功能再好，公司不靠谱也白搭。最后聊聊万通这家公司。

万通源自美国万通，成立超过170年，是真正的老牌保险公司。2017年虽然被云锋金融收购。

但交易结构很特别：美国万通反向持股云锋金融24.82%，仍然深度参与香港万通的战略、风控与投资管理。

正因为这层关系，美国万通旗下的全球顶尖资管公司霸菱，至今仍为香港万通管理约**90%**的固收资产。

霸菱是什么来头？它是中国社保基金、澳门央基金、香港强积金的长期合作管理人。全球能同时服务这三大主权级别资金的资管机构，屈指可数。

也正因为此，万通的分红实现率一直很漂亮：

• 平均实现率97%
• 80%的产品实现率都在**90%**以上
• 仅3款产品低于90%
• 年金系列派息率基本全部达成，相当于分红**100%**达成

安联集团《2025年全球养老金报告》显示，全球养老金储蓄缺口约51万亿美元，中国60岁以上人口已突破3.1亿。养老这事，真的得趁早规划。

万通富饶万家这款产品，10年收益确实一般。

但20年后发力追上第一梯队，独家的369提领和年金转换功能解决了养老金怎么领的问题，传承功能又解决了钱怎么传的问题。再加上170年老牌公司和**97%**的分红实现率背书，几乎没有短板。

适合各种家庭结构，不管是给自己养老、还是给父母补充养老金、甚至是丁克家庭的终身现金流规划，都能用。

大贺说点心里话

产品分析完了。

但怎么买、能省多少钱，这里面还有门道。