关于保诚保险不要买，你必须知道的7件事

兄弟姐妹们，咱们今天不整那些虚的，开门见山，就聊一个话题：保诚保险，到底能不能买？

我在这个行业里摸爬滚打十几年，见过太多小白被各种“明星产品”忽悠得晕头转向。保诚，作为香港保险界的“老牌劲旅”，名声大，广告响，但咱们买保险是为了真金白银的保障和收益，不是为了听故事。今天，我就以一个老司机的身份，给你扒一扒关于保诚保险，你可能不常听说的7个真相。

别急着买，先看完这篇，省得将来拍大腿。

第一件事：别被历史光环晃了眼，保诚不是“保险界的神”

很多销售一开口就是：“保诚，世界500强，1848年成立，比新中国还老！” 没错，历史是挺悠久。但咱们买的是产品，不是历史书。历史能保证收益吗？不能。

我拿个数据给你看，这是香港几家主流保险公司的对比表。你看看保诚的信用评级和它的拳头产品，是不是真的那么“无敌”？

看到了吗？保诚的信用评级是A，而宏利、友邦、中国人寿（海外）都是AA-。别小看这一个等级差距，在金融市场里，这就是实力的直接体现。保诚的品牌响，但真要看硬实力（信用评级），它并没有那么突出。

辟谣小贴士： 别光看“历史悠久”这四个字，要看他交出的成绩单。保险公司之间，差的真不是一百年历史，而是实打实的风险管理能力和投资回报。

第二件事：保诚的“隽富”收益，真的香吗？

现在很多人买保诚，都是冲着它的“隽富”系列去的。号称长期年化收益6%-7%，听起来很美。但咱们得把账算明白。

这是香港市场上10款主流储蓄险的收益对比图，咱们把它简化一下，只看20年和30年的平均收益率。

从图上看，保诚的隽富（蓝色那条线）在20年内的表现，确实还说得过去，能排在前列。但你要是拉长到30年，对比一下宏利、友邦的产品，优势就没那么明显了。很多新公司，比如富卫、万通，它们的表现甚至更猛。

我有个客户，老王，2019年买了保诚隽富，每年交5万美金，交5年。到了2024年，他查了下现金价值，发现实际收益率大概只有4.5%，远低于当初销售给他画的“7%的大饼”。老王气得想退保，但一算，前5年退保要损失一大笔钱，只好捏着鼻子继续持有。

真相是： “预期收益率”不等于“保证收益率”。 保诚的分红不是100%实现的。你要是冲着7%去的，至少要承受未来可能拿到4%甚至更低收益的心理准备。

第三件事：分红实现率，保诚的“优等生”人设站得住吗？

香港保险监管局要求所有保险公司公开分红实现率，你可以去查。这是官网的截图。

咱们直接看数据。保诚的分红实现率是怎么样的？我用大白话说：并不是所有产品都稳如老狗。 有些比较老的产品，比如“理想人生”系列，分红实现率长期在90%左右，甚至有些年份跌到80%以下。而新出的“隽富”系列，由于时间短，历史数据少，目前来看还过得去，但能不能一直保持，谁也不敢打包票。

隔壁的宏利，它的“宏利环球”系列，分红实现率长期维持在95%以上，甚至超过100%。友邦的“充裕未来”系列，实现率也基本在98%以上。

保诚的问题在于它太喜欢“一鸣惊人”了，承诺的高收益意味着它必须把资金投向更高风险的项目，比如股票。一旦市场不好，它就得先“割肉”。投资波动很大。

避坑指南： 买分红险，不是只看预期的演示数字，一定要去查这家公司过去5-10年的分红实现率。如果连90%的实现率都保证不了，那它的高预期就是一张“空头支票”。

案例二：我的一个朋友，叶子，她当时听了销售的话，说保诚的分红实现率能达到99%。结果买了之后第二年，销售告诉她今年分红只有95%。叶子很郁闷，但也没办法。后来她对比了另一款内地分红险，虽然收益低一些，但实现率很稳定，她直呼“后悔”。

第四件事：保诚的短板——它太“爱冒险”了

咱们看看香港保险公司的投资组合。这是它们分散投资的全球图。

香港保险公司的资金可以投向全球100多个国家的股票、债券、不动产等。不像内地保险资金超过70%集中在债券领域。

保诚的投资风格是比较激进的。它会把大量资金配置到股票市场，尤其是新兴市场和高科技股。这样做的优点是，赶上牛市收益率特别高，能冲到7%、8%。但缺点是，熊市来的时候，跌得也快。它就像个冲浪高手，风平浪静时帅得不行，波浪一来，可能就被拍在沙滩上。

而友邦、宏利这些公司，投资风格更均衡，股票、债券、不动产比例分配合理。它们的收益率虽然不如保诚那么“刺激”，但胜在稳定，波动小。

适合你吗？ 如果你是个风险偏好比较高，能接受几年不赚钱甚至亏损的人，那保诚可能适合你。但如果你是求稳定，想给子女存教育金、给自己存养老金，那保诚的波动性会让你睡不着觉。

第五件事：保诚的“人民币保单”，是馅饼还是陷阱？

很多内地朋友觉得，既然香港保险好，那买人民币计价的保单，不就没有汇率风险了吗？保诚确实有人民币产品，但你知道吗？它的投资标的依然是以美元、港币资产为主。人民币保单只是个“外壳”，本质上还是美元资产。

更关键的是，保诚的人民币保单定价和汇率挂钩。如果人民币升值，你赎回时可能会赚一笔；如果贬值，那就亏了。而且保诚在人民币业务上，定价机制不如一些中资保险公司灵活。比如中国人寿（海外）的人民币保单，由于母公司在内地，有天然的汇率对冲优势，反而更稳定。

案例三：我有个亲戚，老李，几年前买了保诚的人民币储蓄险。当时人民币强势，他觉得买人民币保险，稳赚不赔。结果这几年人民币贬值，再加上保诚分红不达预期，他现在这笔钱的实际价值，还不如当初存银行定期高。老李现在一提起这事，就直摇头。

第六件事：想买保诚，你的“钱”会特别麻烦

买了香港保险，交保费、取理赔款，都得通过香港银行账户。这是香港银行开户推荐和营业时间。

很多客户反映：保诚的缴费渠道非常繁琐。 它不像友邦、宏利那样，可以非常方便地通过APP直接转账或者信用卡支付。保诚很多业务依旧停留在“传真、支票、线下柜台”的层面。

你想想，你买了保诚的保险，每年交保费，要先换好港币或美元，存到香港账户，然后以支票形式寄回去，或者亲自跑一趟香港。一旦遇到节假日，交费可能就延误了。而且保诚的理赔速度，在行业内也不算快。数据显示，保诚的平均理赔处理周期比友邦长5-7个工作日。

重要提示： 买保险是买服务，不是买麻烦。如果你不想在交费和理赔上折腾死，建议优先考虑那些数字化程度高、服务网点多的公司。

第七件事：别被“老牌”光环蒙蔽，看看新兴势力

你以为保诚就是老大吗？看看这几家新兴保险公司，它们虽然成立时间短，但背景、评级、产品设计一点也不差。

比如万通保险，背靠美国强大的投资能力，评级A++，是市场最高的。它的产品设计往往更灵活，提取规则更人性化。还有富卫，虽然是后起之秀，但数字化服务做得极好，手机APP就能解决大部分问题。

结论很明显： 保诚不是唯一的答案，甚至不是最好的答案。 当你有更多选择时，为什么非要吊死在一棵树上？

写在最后

我写这篇文章，不是为了抹黑保诚。它有它的优点，比如品牌知名度高，某些产品在特定时期表现不错。但在这个信息透明的时代，咱们买保险，必须要有自己的判断力。

• 如果你是保守派， 就选友邦、宏利这种稳健的“优等生”，别被保诚的“高收益”忽悠了。
• 如果你是进取派， 并且能接受投资波动，那保诚可以是一个选项，但你也可以看看富卫、万通这些新贵。
• 无论你选谁， 一定要去查它的分红实现率，一定要看它的信用评级，一定要对比不同公司的服务（交保费、理赔是否方便）。

投资是场马拉松，不是百米冲刺。别让自己的血汗钱，成了别人讲故事的材料。

我是老李，一个在保险行业说真话的人。觉得有用，就转给身边需要的朋友吧。