永明万年青星河尊享2：没人告诉你的"提领王者"真相，养老规划前必看

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

最近安联发布了2025年全球养老金报告，一个数字让我心里一紧：全球养老金储蓄缺口约51万亿美元，未来40年每年需要增加1万亿美元的退休储蓄才能填上这个窟窿。

养老这件事，我帮你算过——中国基本养老金替代率可能降到30%-40%，退休前月薪1万，退休后可能只能拿4千。

现在不准备，以后就晚了。

所以今天，我想跟你聊一款在"养老提领"这件事上做到极致的产品——永明**「万年青星河尊享2」**。

新规落地，港险格局重塑

7月1号后，港险美元保单的演示收益上限统一为6.5%。不少朋友问我：收益是不是被锁死了？之前看好的产品还值得买吗？

这个缺口你要知道：新规限制的是保司演示的收益，并不是限制实际收益。

香港保监局这么做，是为了让大家更理性地看待预期，不被7%+的高收益数字误导。实际上，香港保司的投资运作并不会改变太多——它们可以把资金投向全球100+国家的股票、债券、不动产等多元资产。

从这张图你能看到，港险的资产配置覆盖了全球固定收益、美股港股、房地产、私募股权、基础设施等多元领域。

就拿30年期美国国债来说，常年能稳定在**4%-5%**的高位，保司实现6.5%的收益率其实并不难。

我反而觉得，所有港险产品演示收益率全部统一是件好事。统一起跑线后，产品之间真正的差异点就出现了——不是比谁的数字吹得高，而是比谁的提领能力强、谁的功能更实用、谁的兑现能力更靠谱。

静态收益：中规中矩的稳健派

先来看看这款产品的静态收益，也就是不提领状态下的表现。

以0岁男孩，总保费25万美金，年缴5万美金为例，我把市面上主流的几款产品拉在一起做了横向对比：

我帮你算过，星河尊享2的收益表现是这样的：

• 保单第10年，预期收益31.9万美金
• 保单第20年，预期收益68.2万美金
• 保单第30年，预期收益139.2万美金

前30年的收益表现能挤进榜单前三，这对于一款主打提领功能的产品来说，已经相当不错了。

你可能会问：那长期呢？

保单第100年，预期收益12020.4万美金，和领先第一的周大福匠心传承相差不到500美金。后期各家产品的收益率都达到6.5%后，产品之间的收益差距本来就不大了。

这款产品算一个中规中矩的产品，整个保单周期收益表现都不拉胯。另外，它在保单第80年就能做到保证IRR达到1%，市场再差也不用担心回本问题。

性价比真的挺不错的。

养老这件事，稳比什么都重要。一款产品如果静态收益就拉胯，动态提领只会更难看。

星河尊享2先把"稳"的底子打好了，接下来才是它真正的杀手锏。

提领方案：灵活匹配你的人生规划

如果说静态收益是"守"，那提领方案就是"攻"。

这款产品延续着提领王者的风范，无论是两年交还是五年交，都提供了多种提领组合：

早提领方案（适合教育金/提前养老）：

• 2/2/5：两年缴费，从第2年开始，每年领取**5%**的总保费到终身
• 2/3/6：两年缴费，从第3年开始，每年提领总保费的6%
• 5/6/7：五年缴费，从第6年开始，每年领取**7%**的总保费

这类方案很适合规划子女的教育金，或者提前准备自己的退休养老金，提前使用稳定现金流。

晚提领方案（适合长期养老规划）：

• 2/20/21：两年缴费，第20年一次性领取总保费的150%，从第21年开始每年提领21%

这个方案我要重点说说。2025年预计新增退休人员800万，每月发放压力增加240亿元。

社保采用现收现付制，交钱的人越来越少、领钱的人越来越多，这个矛盾只会加剧。

用晚提领方案规划养老金，第20年一次性拿回150%的本金，之后每年还能持续领取21%，这笔钱完全由你自己掌控，不受社保政策变动影响。早规划早安心。

当然，这些都是保险公司提供的标准方案示例，提领方案可根据需求自行定制调整。你完全可以根据自己的现金流需求，和顾问一起设计最适合你的提领节奏。

提领实测：566与567的硬核对比

光说方案不够，得用真实数据说话。

566提领：每年提6%，账户还能持续增长

566提领的规则是：5年缴，第6年开始，每年提领6%的总保费，也就是15000美金。

我帮你算过，这张表里藏着几个关键信息：

前19年，只有宏利的宏挚传承能与之竞争。保单第15年，宏挚传承提领后账户余额30.8万美金，星河尊享2是28.3万美金，差距不大。

20年后就是另一个故事了。

• 保单第40年，账户余额还剩88.7万美金
• 保单第60年，账户余额还剩254.3万美金

20年后，永明的万年青星河尊享2可以说没有对手，长期稳居榜一。

更有意思的是，保单100年时，宏挚传承、星河尊享2、盈聚天下、富饶千秋这四款产品的账户余额几乎一样。

但在中间的几十年里，星河尊享2的账户余额始终领先，这意味着你在最需要用钱的那些年份，账户里的"弹药"更充足。

567提领：每年提7%，依然强势

如果你想每年多提一点呢？

567提领的规则是：5年缴，第6年开始，每年提领7%的总保费，也就是17500美金。

567提领状态下也是一样很强。每年多提2500美金，账户余额的增长曲线依然健康，长期来看依然是第一梯队。

养老这件事，不是比谁的演示数字好看，而是比谁能在你需要用钱的时候，持续、稳定地给你提供现金流。

这个能力，星河尊享2确实做到了。

两大独创功能：进可攻退可守

除了提领能力强，这款产品还有两个市场独有的首创功能，让我眼前一亮。

功能一：归原红利锁定，永不回撤

归原红利一经派发，面值和现金价值就是保证的，永不回撤。而且归原红利只增不减。

简单来说，今年告诉你会给你多少钱，以后就不会变了。不像终期红利那样，虽然每年公布，但只是一次性红利，中间可能会有波动。

这对于养老规划来说太重要了。你不希望退休后发现，当初承诺的钱缩水了吧？

功能二：3.5%利率锁定，比银行定存还香

客户可以锁定不超过现金总价值**50%的资金，享受3.5%**的锁定利率。

这是什么概念？今年大规模降息后，国有几大行的定存利率五年期只能达到**1.3%**左右。

3.5%的锁定利率，比银行定存高了快两倍。

市场好的时候，你可以不锁定，让钱继续在分红账户里增值；市场不景气的时候，也能有3.5%的利率来兜个底。

进可攻，退可守。

保司实力：130年老牌的兑现能力

说实话，保司产品的预期吹得再厉害，最后都得靠能否实现这个硬实力来说话。

永明金融是香港保险公司的第一梯队，是在香港开展业务最早的保司，在香港稳稳扎根超130年。

财务评级都是业内标杆：

• A.M.Best A+
• DBRS AA
• 穆迪 Aa3
• 标准普尔 AA

在这张对比表里，永明的评级在几家主流保司中处于领先位置。

更重要的是兑现能力：多款主力产品连续多年分红实现率稳定在97%～103%，万年青系列分红实现率超过100%。

这比任何演示的数字都更能说明，它能兑现自己承诺的能力。

还有一个细节值得一提：永明支持美元、人民币、加元、英镑、澳元、港元六种货币自由转换，不收手续费。可以在Sunwallet上一键兑换17种提领货币，完全免费。

无论你以后在哪个国家养老，都能用当地货币直接支付。这就相当于给客户提供一个覆盖全球的私人银行服务。

而且，永明是香港唯一一家能做到人民币、美元、加元、澳元四种币种保单回报收益、回本期、保证/预期收益完全一致的保险公司。这意味着你不用担心换个币种，收益就打折扣。

总结：谁适合这款产品

说到底，我们绝大多数人配置储蓄险，买的都是未来确定时间点需要用的钱——孩子的学费、自己的养老金、家庭的应急储备金。

产品的演示收益数字很重要，但怎么样才能安全、灵活、高效地把钱提领出来用到生活的实处，往往更重要。

综合看下来，升级后的星河尊享2给我的感觉，就一个字：稳。

不提领的状态下，收益表现也很不错，和其他产品差距很小。提领状态下，20年后几乎没有对手。再加上归原红利锁定、3.5%利率锁定这两个独创功能，以及130年老牌保司超过**100%**的分红实现率……

如果你未来几年或几十年内都会有明确的用钱计划，并且希望这笔钱能够安全、灵活地在你需要的时候提取出来，看重保单的附加功能价值，那永明万年青星河尊享2就真的是一个不错的选择。

与其关注利率下调、天花板以后只有6.5%，不如多花点时间看看那些真的能解决你需求的产品。

养老这件事，现在不准备，以后就晚了。

大贺说点心里话

产品选对了只是第一步，怎么买、从哪个渠道买，差别可能比你想象的大得多。同样一款产品，有人多花了10万，有人省下了10万——这中间的信息差，我觉得你有必要知道。