友邦「盈御3」：前期收益确实一般，为什么我还是敢放心推荐？

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

今天聊一款老牌产品——友邦「盈御3」。

说实话，这款产品前期收益确实不算亮眼。8年回本、IRR前期不到3%，放在港险市场只能算中等水平。

但为什么我还是要推荐它？

咱们用事实说话，先说缺点再说优点，这个产品适合什么人、不适合什么人，我都给你掰扯清楚。

坦白说：「盈御3」前期收益确实一般

数据不会骗人，我直接上图：

以5万美金×5年交为例，友邦「盈御3」预期8年回本，18年保证回本。

这个回本速度在港险市场属于什么水平？说句公道话——中规中矩，不算快。

前期收益表现确实一般，如果你追求的是短期高回报，这款产品可能不是最优选。

但是如果你愿意往后看，情况就不一样了。

但是，越往后韧劲越足

「盈御3」真正的优势，藏在时间里：

• 第20年现价66.8万美金（IRR 5.6%），是本金的2.6倍
• 第30年现价130万美金（IRR 6.05%），是本金的5.2倍
• 第47年，IRR达到6.5%的收益峰值，并长期保持

从提领表现来看，「盈御3」的动态收益率前期确实不占优势。但越往后，韧劲就越凸显。

这让我想到一个现实对比：2025年5月，六大国有银行5年期定存利率下调至1.3%，1年期定存跌破1%仅0.95%。中小银行存款利率更是进入"1时代"。

传统存款渠道收益越来越低，而「盈御3」长期IRR能达到6.5%，这个差距不是一点半点。

稳健的底层逻辑：投资策略与资产配置

为什么「盈御3」能做到长期稳健增值？答案藏在投资策略里。

「盈御3」的投资策略很清晰：债券固收类型不低于25%、增长型不超过75%。

这样的配置意味着什么？既有固收打底保稳健，又有增长型资产博收益，攻守兼备。

再看友邦集团层面的投资布局：

总投资2733亿美元，**69%**投向固收，固收类资产以政府及公司债券为主，70%以上投资期限超过10年。

这样的稳健性在市场上确实少有。逆势加息这一举措的背后，正是友邦强大的投资实力和稳健的分红政策在支撑。

分红能兑现吗？看友邦的历史答卷

买分红险最怕什么？怕"画饼"。预期收益说得再好听，兑现不了都是空话。

那友邦的分红实现率怎么样？

几个关键数据：

• 热销产品2024年总现金价值比率全部达100%
• 「盈御多元货币计划」总现金价值比率连续3年达100%
• 运作超过十年的分红险高达57款
• 这些运作超十年的产品中，终期红利的分红实现率高达97.6%

友邦的分红实现率稳且真实，这已经成为多数客户朋友对友邦的共同认知。数据不会骗人，历史答卷就摆在这里。

逆势加息：友邦用行动证明实力

2025年8月1日，友邦宣布对其王牌储蓄险「盈御多元货币计划3」等主力产品逆市上调预期分红。

这已是自2023年以来的第三次上调。

市场波动加剧，别家都在观望甚至下调，友邦却逆势加息。这背后是什么在支撑？

截至2025年6月30日，友邦集团总资产规模已达3280亿美元。新业务价值增长14%，内涵价值权益达737亿美元，每股中期股息增长10%。

用行动证明实力，比任何宣传都有说服力。

功能加分：传承与灵活性

买港险不仅要看收益，还要看持有体验。「盈御3」的功能不算最花哨。但每一个都戳中"稳健型客户"的痛点。

9种货币转换

支持9个币种转换，对于对冲汇率风险、海外定居、旅行、留学以至于全球配置等需求来说，这都是一个不错的选择。

财富传承功能

• 支持无限次更改受保人及第二受保人，从父母→子女→孙辈，保单价值持续增值
• 新增"精神无行为能力代领人"功能，确保特殊情况下资金仍可提取
• 自第3个保单周年日起或者保费缴付期满，每年可申请分拆保单一次

保单分拆获批后，后续可以更改持有人、受保人、第二受保人、受益人，真正做到"零损耗传承"。

这些功能不仅为保单提供更多确定性，也让持有过程更加安心便捷，真正实现"投保无忧、持有省心"。

总结：适合长期主义者的稳健之选

在港险新品迭出的市场环境下，「盈御3」通过逆势加息再次证明其"稳健之王"的地位。

这款产品适合什么人？

• 投资视野20年以上
• 以财富保值增值为主要目标
• 不急需中期使用资金

大家不用纠结"买新还是守旧"：已投「盈御3」的客户，不用退保换新品，长期持有更划算。

需要注意的是，10月1日起取消"预缴保费保证利率优惠"，9月成为享受友邦高额预缴利率的最后窗口期。

大贺说点心里话

产品分析到这里就结束了，但怎么买、怎么省钱，可能比选产品更重要。