友邦安盛保诚宏利，4款港险王牌产品我只推荐2款，另外2款有坑

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

今天这篇文章，我帮你扒一扒香港四大保司的王牌储蓄险——友邦「环宇盈活」、安盛「盛利2」、保诚「信守明天」、宏利「宏挚传承」。

这4款产品，表面看都是6.5%封顶复利，但坑藏在细节里。

踩坑的代价你承受不起，我用数据帮你避开。

买港险最怕踩的三个坑

很多人买港险，就盯着那个"6.5%复利"的数字看，觉得哪家都差不多。

这坑我见太多了。

真正决定你能拿到多少钱的，是这三个隐藏雷区：

• 第一，分红不兑现。 演示收益写得天花乱坠，实际分红只给你3%，预期直接变空气。
• 第二，提取就亏损。 买的时候说随时能取，真取钱才发现，越取收益越拉胯。
• 第三，前期猛后期软。 前10年收益看着很高，结果30年后还没回本到位。

这三个坑，今天我一个一个帮你拆解。

坑一：分红不兑现，预期变空气

先说最要命的——分红实现率。

2025年1月，海银财富700亿暴雷的新闻你可能看过。年化8%的承诺，最后4.66万客户血本无归。

高收益承诺不兑现，保险行业也有类似的坑。

数据不会骗人，我直接上保诚的分红实现率：

2025年最新数据，保诚最高分红实现率1044%，最低只有3%。

同一家保司，分红差了347倍，你敢信？

买到1044%那档的人，做梦都要笑醒。但如果你不幸买到3%那档呢？演示收益写的6.5%，实际到手可能连1%都不到。

再看宏利，49款产品平均分红实现率82%，最低值20%，最高133%。波动也不小，在4家公司里只能排第三。

买保险不是赌运气。万一自己买的产品不是1044%那类，而是3%那档，就太惨了。

谁能帮你避开分红坑？

那怎么选才能避开分红暴雷？

答案很简单：看历史分红实现率的平均值和稳定性。

友邦：2025年公布63款产品，平均分红实现率达93%，超过9成的产品分红实现率高于70%。

这个水平在香港保险公司分红实现率排行榜里，能排在第一梯队。

安盛：2025年公布35款产品，平均分红实现率95%，接近8成的产品分红实现率高于70%。

分红稳定性在4家公司中仅次于友邦。

对比一下就清楚了：

• 保诚：平均分红实现率垫底，波动极端
• 宏利：平均82%，波动较大
• 友邦：平均93%，9成以上产品超70%
• 安盛：平均95%，8成产品超70%

别被表面收益忽悠，分红实现率才是检验产品的照妖镜。

坑二：提取就亏，越取越少

很多人买储蓄险，是打算将来取钱用的——给孩子交学费、自己养老、或者当被动收入。

但这里藏着第二个大坑：有些产品，不取钱收益还行，一取钱收益就塌。

我用最常见的566提取方式来测试（5年缴费，第6年开始每年提取总保费的6%）：

友邦环宇盈活：提取后预期复利最高只能做到6.22%，是四款产品里最低的。

不取钱的时候，友邦30年能做到6.5%，看着很强。但一旦开始提取，收益立刻掉队。

宏利宏挚传承更夸张：按566方式取钱，要到第78年才能做到6.5%。

第78年是什么概念？如果你30岁买的保险，要等到108岁才能收益触顶。

保诚信守明天提取后最高只能做到6.44%，也不太适合提取。

你买储蓄险，大概率是要取钱的。提取场景下的收益，才是真正决定你能拿多少钱的关键。

很多人被销售忽悠，只看30年6.5%的数字就下单了。等真的开始取钱，才发现收益完全不是那么回事。

这坑我见太多了，踩进去的人，只能打碎牙往肚子里咽。

提取不亏反赚的秘密

那有没有产品，取钱不但不亏，反而更赚？

有。安盛盛利2就是这样的怪物。

按566提取方式，提取到保单第26年，盛利2预期收益就能做到6.5%复利。

对比一下：

• 友邦：提取后最高6.22%，永远到不了6.5%
• 保诚：提取后最高6.44%
• 宏利：第78年才能到6.5%
• 安盛：第26年就到6.5%

更离谱的是，安盛盛利2还支持市场上极少见的557提取方式（5年缴费，第5年开始每年提取7%）。

取得更早，取得更多，结果呢？提完在保单第23年，就能做到6.5%。

取得更早、取得更多，综合收益反而还更快触顶，简直无敌。

这就是产品设计的差距。有的产品，设计初衷就是让你放着不动；有的产品，是真的为提取场景优化过的。

如果你买储蓄险是为了将来取钱用——无论是孩子教育金、自己养老、还是被动收入——安盛盛利2在提取场景下的表现，是碾压级的。

坑三：前期猛后期软，钱被时间吃掉

第三个坑，专坑那些只看前10年收益的人。

宏利宏挚传承，前期收益确实猛：

5年缴费，不取钱情况下，保单第10年复利4.29%，第20年6%，是四款产品中收益最高的。

看到这个数据，很多人就心动了。

但问题在后面：保单第47年才能达到6.5%的封顶收益，比其他产品晚了近20年。

其他产品30年左右就能触顶6.5%，宏利要等到47年。如果你30岁买，要等到77岁才能收益最大化。

后劲不足，就意味着你的钱在后半程被时间吃掉了。

宏利宏挚传承，如果明确是短期理财（10-15年就要用钱），可以考虑。其他情况不推荐。

避坑总结：这样选才稳

三个坑拆解完，结论很清晰：

保诚信守明天：不推荐。 分红实现率太极端，3%到1044%的波动，赌博心态不可取。

宏利宏挚传承：谨慎选择。 只适合明确短期理财的人，长期持有后劲不足。

友邦环宇盈活和安盛盛利2：都不错。

怎么二选一？

看重稳定性，闭眼选友邦。 分红实现率第一梯队，功能最全面，支持红利解锁、保单暂托人、灵活指定收款人。

看重综合实力，选安盛盛利2。 如果非要在4款里选一款综合能力最强的，就是它。不取钱收益强，提取后收益无敌，分红稳定性仅次于友邦。

唯一缺点是保证收益比较低，最高只能做到0.23%左右，比市面上其他产品低了一半。

但港险买的就是预期收益，保证收益本来就不是核心卖点。

大贺说点心里话

产品选对了只是第一步，怎么买、从哪个渠道买，里面的门道更多。同样的产品，渠道不同，到手成本可能差出一辆车。