国寿海外傲珑盛世5年交上线：我3年前买的中资港险，现在后悔了吗？

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

今天这篇文章有点特别，因为我不只是以从业者的身份来写，更是以一个国寿海外老客户的身份来聊聊。

3年前，我给自己配置了一份国寿海外的产品。当时很多同行都问我：收益不是最高的，你图啥？

说实话买之前我也担心，毕竟英式分红这个赛道太卷了，友邦、安盛、宏利哪个不是响当当的牌子。

但我就是觉得，财政部持股90%的央企背景，让我踏实。

这几年下来感受是：选择没有对错，只有适不适合。

正好最近傲珑盛世升级了，新增了5年交保单。作为老客户，我想用过来人的视角，给大家掰扯掰扯这款产品到底能不能打。

英式分红大乱斗：傲珑盛世能杀出重围吗？

先说背景。

傲珑盛世是国寿海外主打长期财富增值的英式分红产品，和之前年派息5%的傲珑创富完全是两个物种。

之前只有2年交，40年复利回报到6.5%——说实话，这种收益市场上一抓一大把，所以傲珑盛世一直没能在竞争激烈的英式分红赛道打出名声。

这次升级，新增了整付和5年交保单，货币也加入了人民币选项。

我当时也纠结了很久：5年交是兵家必争之地，国寿海外终于下场了，但能不能打？

带着这个问题，我把市面上主流的5年交产品拉出来，做了一次全面对比。

收益对决：12款5年交产品同台竞技

先看收益横评表：

傲珑盛世的核心数据：

• 10年IRR：3.30%
• 20年IRR：5.64%
• 30年IRR：6.50%

达到6.5%的时间是30年，追平了友邦环宇盈活、安盛盛利II等大热产品，算是跻身市场第一梯队了。

但仔细看就会发现问题。

富卫盈聚天下II只要25年就能到6.5%，是市场最快的。

宏利宏挚传承虽然47年才能到6.5%，但人家前20年无敌——10年IRR高达4.29%，20年6.00%，短期收益碾压一众对手。

永明星河尊享II虽然预期收益中规中矩，但保证IRR高达1.00%，保证回本时间只要13年，是表内最快的。而且复归占比高、提领能力强，属于"稳中带秀"的选手。

反观傲珑盛世，30年到6.5%的成绩虽然不差，但保证IRR只有0.19%，是表内最低的。

给大家说说我的真实想法：单看这张表，傲珑盛世属于"及格但不出彩"的水平。有短板（保证收益低），但没有明显长板。

提领对决：566测算谁是王者？

收益只是一方面，很多人买储蓄险是要用来提领的。

我做了566提领测算：5年交，第6年起每年领取总保费（30万美金）的6%，一直领到终身。

这张表就有意思了。

提领优势集中在4款产品上：宏利宏挚传承、安盛盛利II、永明星河尊享II、富卫盈聚天下II。这4款产品在第100年的账户余额都能达到3470万美元左右。

傲珑盛世呢？第100年账户余额是2638万美元。

听起来也不少对吧？但问题是，它在这张表里排倒数第2，只比极为不擅长提领的友邦环宇盈活（2202万美元）好一点点。

更扎心的是，大家最爱的567提领（每年领7%），傲珑盛世和环宇盈活一样，都是做不到的。

如果让我重新选一次，纯从提领角度看，傲珑盛世确实不是最优解。

晚提领对决：换个姿势再比一次

有人可能说：我不着急用钱，晚点提领行不行？

我又做了5-15-12提领测算：5年交，年交6万美金，第15年起每年提取总保费的12%。

傲珑盛世的表现：

• 第15年账户余额：514,989美元
• 第100年账户余额：16,780,175美元

晚提领表现确实比566要好一点。

不过和提领第一梯队（保诚信守明天、安盛盛利II、永明星河尊享II、富卫盈聚天下II在100年都是2021万美元）依旧有不小的距离。

这几年下来感受是：傲珑盛世更适合"放着不动"的人，不太适合有明确提领规划的人。

品牌对决：中资央企 vs 外资巨头

说到这，可能有人要问了：既然收益和提领都不是最强，为什么还有人买？

这就要说到品牌因素了。

中国人寿（海外）是中国人寿境外唯一的全资子公司。

大股东是谁？中国财政部，持股90%。另外10%是全国社会保障基金理事会。

这是正儿八经的副部级金融央企。

我当时选择国寿海外，很大程度上就是冲着这个背景。说白了，收益差一点我能接受，但我要的是那份"踏实"。

但客观来说，有这种需求的客户，大多数还是会倾向于选择收益更高、品牌更响的友邦环宇。毕竟友邦在香港深耕几十年，口碑摆在那。

只有少部分像我这样，特别看重中资大品牌的客户，才会考虑傲珑盛世。

不过说句公道话，2025年中小银行降息力度超大行，有些银行年内降息7次，5年期存款利率都降到1.2%以下了。当年觉得港险6%收益高，现在看内地存款1%出头，更觉得当初选对了——不管是选友邦还是国寿海外，至少方向没错。

而且今年6月跨境支付通上线后，内地与香港资金可以实时、免手续费双向流转。以前交保费要专门跑一趟香港，现在方便多了。

中资保司的服务也在升级，傲珑盛世这次新增5年交和人民币保单，说明国寿海外是在认真做产品的。

对比结论：有短板没长板，定位尴尬

到这里，基本可以给傲珑盛世"定性"了。

先说优点：

• 30年到6.5%，在香港中资保司中算得上是top1
• 如果你就是想买中资保司的英式分红，目前没有比它更好的选择
• 新增5年交有战略意义，之前只有2年交，资金压力太大，受众有限

再说缺点：

• 单独和环宇盈活、盛利II对比，傲珑盛世被全周期碾压
• 收益不是最高，提领不是最强
• 保证收益是表内最低，有短板但没明显长板

我的判断是：

傲珑盛世的产品定位应该和友邦环宇盈活一样——提领比较一般，更适合做一个存钱罐使用，放着不动，稳稳增值。

但问题在于，有这种需求的客户，一般会倾向于选择收益更高、品牌更大的友邦。

所以傲珑盛世的目标客户群其实很窄：既想要"存钱罐"功能，又特别看重中资央企背景的人。

如果让我重新选一次，我可能会更慎重地权衡。但既然已经买了，也不后悔。毕竟选保险和选对象一样，没有完美的，只有适合的。

最后说点期待：

我依旧在期待国寿海外推出一款类似傲珑创富的美式分红产品。

英式分红赛道太卷了，友邦、安盛、宏利、保诚、富卫打得不可开交。但美式分红呢？目前没有真正的领军产品。

世上最难过的事，不是没有需求，而是需求量爆炸，却没有匹配的好产品。希望国寿海外能看到这个机会。

大贺说点心里话

选产品很重要，但怎么买更重要。同样一款产品，渠道不同，到手价格可能差出一大截。