158家港险通宵扒完只剩15家：友邦、安达谁更值？90%的公司根本不用看

你好，我是大贺。

说实话，我当初也是一头雾水。

2024年内地访客赴港投保新增保费628亿港元，同比增长6.5%——越来越多人跟我一样，开始把目光投向香港保险。

但真正动手研究的时候，我傻眼了：香港保险业监管局官网白纸黑字写着，截至2025年6月30日，香港共有158家授权保险公司。

158家？这让我怎么选？

后来我花了整整一个通宵，把这158家公司的背景全扒了一遍。今天把我的筛选过程和结论分享出来，希望我的经验能帮到你。

158家保司，水有多深？

先看一组数据，这是香港保监局官网的截图：

158家保险公司，乍一看挺吓人。但仔细看分类：

• 经营一般业务：85间
• 经营长期业务：51间
• 经营综合业务：19间
• 经营特定目的业务：3间

这里面的门道可大了。

我当初不懂，以为158家都是我们能买的。后来才发现，很多公司压根不是做人寿储蓄险的——有的专做财产险、货运险，有的只服务特定企业，跟咱们普通人没半毛钱关系。

更坑的是，同一品牌下可能登记了好几个办事处，本质上是同一家公司。还有些公司虽然在香港注册，但主要经营地址不在香港，或者业务根本不面向大陆客户。

这些坑我都踩过。当时我差点被一家名字很洋气的公司吸引，结果一查，人家根本不接大陆客户的单。

所以第一步，就是把这些"假选项"全部剔除。

我的筛选标准，全部公开

后来我是这么选的——

第一刀：砍掉不相关的业务类型

特定目的的保险公司、一般业务的保险公司，都不符合储蓄险、年金险的需求，直接筛掉。

咱们买港险，图的是长期储蓄增值、养老规划、财富传承，这些需求对应的是"长期业务"和"综合业务"的保司。

一刀下去，85+3=88家直接出局。

第二刀：砍掉"挂名"的公司

剩下的70家里，还有很多水分：

• 同一集团下的不同法人实体，本质上算同一家
• 注册在香港但实际经营在其他地区的
• 不对大陆客户开放业务的

这些我一家家查了官网、打了客服电话，又砍掉一大半。

第三刀：看硬指标

剩下的30多家，才是真正的"候选池"。但30多家也不少，还得继续筛。

我不是专家，但我做过功课。最后锁定了三个核心指标：

1. 公司背景：成立多久？总部在哪？股东是谁？
2. 偿付能力：保险公司赔付能力的硬指标，越高越安全
3. 信用评级：标普、穆迪、惠誉三大机构的评分，代表国际资本市场对这家公司的认可度

按这三个标准，我最后筛出了15家相对靠谱的保司。

百年老店：时间验证的靠谱

先说五家国际老牌保司，这些是经过百年时间验证的"老字号"。

友邦 AIA

• 成立1919年，106年历史
• 香港业务从1931年开始，深耕94年
• 总部就在香港，是少数真正"香港本土"的国际保司
• 偿付能力257%，标普AA-、穆迪Aa2、惠誉AA，评级拉满
• 投资策略偏稳健，**76%**固收类、**24%**权益类

友邦在亚太区寿险、高净值客户服务方面表现出色，客户服务口碑很好，产品灵活性也强。

我身边买港险的朋友，选友邦的最多。

安盛 AXA

• 成立1817年，208年历史——比清朝嘉庆年间还早
• 总部在法国，香港业务1995年开始
• 偿付能力216%，标普AA-、穆迪Aa3、惠誉AA
• 固定收益占74%，全球分散配置

安盛在全球投资视野、资产管理专业度方面表现突出，毕竟是欧洲最大的保险集团之一。

宏利 Manulife

• 成立1887年，138年历史
• 香港业务从1897年开始，128年——比很多国家的历史都长
• 总部加拿大，偿付能力229%，标普AA-
• 投资风格偏保守，**79.5%**固收类

宏利还是香港强积金市场的领导者，在保障与储蓄结合的产品设计上很有一套。

保诚 Prudential

• 成立1848年，177年历史
• 总部英国，香港业务1964年开始
• 偿付能力280%，是五家里最高的
• 投资策略比较激进，**70%**权益类（股票为主）、**30%**固收类

保诚侧重亚洲市场，在财富保障与传承规划方面口碑不错。

永明 SunLife

• 成立1865年，160年历史
• 香港业务从1892年开始，133年
• 总部加拿大，偿付能力200%+，标普AA
• **75%**固定收益，**97%**的固定收益评级为投资级别——稳得一批

永明在教育金、养老金规划等长期储蓄产品方面有特色。

这五家有个共同点：都经历过两次世界大战、多次金融危机，还活得好好的。

时间是最好的筛选器。

国资背景：另一种安全感

有些朋友跟我说："国际大牌是厉害，但我还是更信任国资背景的。"

理解。这几家可以看看：

中银人寿 BOC Life

• 成立1998年，背靠中银集团
• 偿付能力210%+，标普A、穆迪A1、惠誉A
• 在银保渠道、稳健储蓄、多货币转换、财富传承方面有优势

中银的优势是渠道广、服务网点多，适合习惯银行服务的客户。

太保香港 CPIC

• 太平洋保险的香港分公司
• 2021年才正式开展香港业务，比较新
• 偿付能力256%，标普A、穆迪A3
• 在跨境保险、企业员工福利方面有优势

国寿海外 ChinaLife

• 中国人寿的海外分支
• 1984年就开始香港业务，41年了
• 偿付能力208%，标普A、穆迪A1、惠誉A
• 在服务中资企业海外员工、跨境家族财富传承方面有优势

国寿海外的特点是跟内地国寿有协同，适合在内地有保单、想做跨境配置的客户。

太平香港 ChinaTaiping

• 成立1929年，96年历史
• 2015年开始香港业务
• 偿付能力282%，标普A、惠誉A
• 在跨境保险服务、高净值客户综合财富规划方面有优势

这四家国资背景的保司，虽然国际评级比不上友邦、安盛这些老牌，但胜在"根正苗红"，有些客户就是觉得踏实。

中坚力量：别只盯着大牌

这个坑我踩过——当初只盯着友邦、保诚这些大牌看，差点错过一些性价比很高的选择。

后来我发现，有些"中坚力量"保司，产品反而更有竞争力。

忠意 Generali

• 意大利老牌保司，1975年成立，香港业务44年
• 偿付能力210%，穆迪A3、惠誉A
• 在高净值客户定制化财富管理方案方面有优势

富卫 FWD

• 2013年成立，是李泽楷旗下的保司
• 虽然年轻，但偿付能力290%，穆迪A3、惠誉A
• 在数字化保险服务、创新产品设计方面满足年轻客户群体需求有优势

富卫的APP体验在香港保司里算顶级的，年轻人可能会喜欢。

万通 YFLife

• 母公司1851年成立，174年历史，香港业务50年
• 偿付能力240%+，惠誉A-
• 本地市场深耕，产品贴合香港居民储蓄与保障需求

立桥人寿 WellLinkLife

• 2010年成立，总部澳门
• 偿付能力314%+，标普AA——这个评级很亮眼
• 在中小客户个性化储蓄产品方面有潜力

立桥的短期储蓄产品，收益很能打。

周大福人寿 CTFLife

• 周大福集团旗下
• 偿付能力337%，穆迪A3、惠誉A-
• 在珠宝行业相关客户及家庭财富管理服务方面有特色

安达人寿 ChubbLife

• 总部瑞士苏黎世
• 偿付能力436%——15家里最高的
• 标普AA、穆迪Aa3
• 在再保险支持下的创新产品开发方面有潜力

安达的年金产品，确定性很强，后面会讲到。

这些"中坚力量"保司，有的偿付能力比大牌还高，有的产品收益更有竞争力。

别只盯着大牌看，容易错过好东西。

产品实测：数据说话

保司选好了，产品怎么选？

我把市面上主流的储蓄险、年金险都测了一遍，按不同需求分类推荐：

储蓄险

锁定短期收益：立桥人寿「智选储蓄保」

• 一次性交清保费
• 最快2年保证回本
• 5年保证单利4.48%

现在银行5年期大额存单都下架了，3年期利率才1.5%-1.75%。相比之下，立桥这款5年**4.48%**的保证收益，确定性拉满。

适合5年左右没有用钱需求、追求资产增值的朋友。

锁定前/中期收益：宏利「宏挚传承」

• 6年预期回本
• 9年复利4%
• 14年复利5.85%，本金翻倍
• 21年复利6%，本金翻3倍

宏利「宏挚传承」前20年收益表现亮眼，适合追求前/中期资产规划的朋友。

而且宏利这家公司深耕香港100多年，实力和口碑都在线。

追求长线高收益：友邦「环宇盈活」

• 10年复利3.47%
• 20年复利5.67%
• 30年复利6.5%

友邦分红实现率全港第一，长期持有下来，收益和稳定性都很有保障。

追求稳定现金流：永明「万年青星河尊享2」

• 保证13年回本
• 长线保证收益率1%

永明「万年青星河尊享2」回本速度、保证收益表现突出，适合有现金流需求并追求稳定的朋友。各种现金流提取方式下，整体的账户预期余额表现都很亮眼。

年金险

即买即派息：太保「鑫相伴终身年金」

• 买完当年就能开始领钱
• 保证派息率2.5%
• 第5年起周年红利0.8%，综合派息率3.3%
• 第8年保证现金价值+已领年金覆盖总保费，实现"回本"
• 长线收益率5.55%

适合年纪偏大、当下就有养老需求，又想实现资产增值的朋友。

养老均衡：安达「安心退休年金」

以60岁投保、5年缴费、65岁领取为例：

• 每年保证领总保费4.47%
• 领到100岁，保证领取占总派息70%
• 非保证分红不超30%

高保证、低分红，确定性强。横向对比很均衡，普适性最强。

适合还比较年轻、打算规划未来养老并追求养老确定、均衡的朋友。

灵活养老：万通「多元终身年金」

• 需等到55岁或保单存满10年才能派息
• 转年金前保底利息2%、实际4%，相当于一个万能险
• 提供12种年金权益选择
• 支持部分转年金

灵活性拉满。 适合比较年轻、规划未来养老，同时看重养老规划灵活性、有特定养老需求的朋友。

大贺说点心里话

保司怎么选、产品怎么配，今天都讲清楚了。

但说实话，选对保司和产品只是第一步——怎么买、从哪个渠道买，里面的门道更深。