年领2.1万美元的退休神器，宏挚传承前14年最猛，为什么我劝你冷静？

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

今天这篇文章，可能会让一些同行不太高兴——因为我要说点销售不会告诉你的真相。

年领2.1万美元，三款产品谁能扛到最后？

"延迟退休"遇上"中年危机"，让"提前退休"成了越来越多人的执念。

最近后台收到一个很典型的咨询：客户35岁，手上有220万人民币（约30万美元），打算每年投入6万美元，连交5年，想用这笔钱给自己规划一份"退休金"。

他在三款热门产品之间纠结：安盛**「盛利II」、永明「万年青星河尊享II」、宏利「宏挚传承」**。

我给他算了一笔账：如果从第6年起，每年领取保费的7%，也就是21000美元（约15万人民币），这属于比较极致的提领方式。

相当于每月到手1.25万人民币，对于提前退休来说，这个数字还算体面。

问题来了：三款产品都能做到年领2.1万美元，但谁能扛到最后？谁会半路掉链子？

别被表面数字忽悠了，我替你踩过坑，接下来一个个拆解。

第一轮淘汰：宏挚传承为何后劲不足？

先说结论：宏利「宏挚传承」在15年内的确是王者，但养老这场马拉松，它跑不到终点。

看数据说话。

在567极致提领下（第6年起每年领2.1万美元），前14年宏利表现凸出，账户余额一路领先。

但从第20年开始，画风突变——宏利的账户余额开始被安盛和永明甩开，而且差距越拉越大。

换成566提领（每年领1.8万美元）或者5108提领（第10年起每年领2.4万美元），结果类似：宏利前15年表现强劲，但第20年后长期垫底。

说白了就是：宏利前期冲得猛，后期喘不上气。

还有一个细节，销售不会主动告诉你——宏利「宏挚传承」没有设置复归红利。

复归红利一经派发就变成保证收益，是产品稳定性的重要指标。宏利直接砍掉这个设计，长期稳定性天然打折扣。

所以我的观点很明确：宏利的优势集中在前15年，但养老讲究的是活到老领到老，不是前面爽完后面吃土。

如果你15年之内有留学、置业或者突发医疗支出的需求，宏利是不错的选择；但作为纯养老规划，它不太合适。

安盛 vs 永明：收益之王花落谁家？

淘汰宏利之后，剩下安盛「盛利II」和永明「万年青星河尊享II」的对决。

在567极致提领下，第15年安盛反超后一路领先，直到保单第76年度，永明才追平。听起来安盛完胜？

别急，买之前先搞懂这个：我们看的是动态收益，不是静态数字。

换成566提领（每年领1.8万美元），情况有变化：第31年永明追上安盛，长远差异不大。

到客户65岁时，安盛账户余额69.65万美元，永明69.44万美元，差了2100美元——说实话，这点差距可以忽略不计。到客户75岁时，两款产品账户余额都是106.44万美元，完全持平。

再看5108提领（第10年起每年领2.4万美元），第30年永明追上安盛，此后表现更好，但整体差异同样不大。

结论是：安盛动态收益相比永明表现更好，但差异不大。 如果单纯把它们当作养老工具，安盛整体表现要优于永明——但优势没有想象中那么明显。

这就引出一个关键问题：既然收益差不多，还有什么因素值得考虑？

隐藏的变量：本金安全谁更强？

很多人买理财只盯着收益看，却忽略了一个更重要的问题：本金安全。

说到这里，不得不提一个大背景。2025年5月，六大国有银行第七次下调存款利率，1年期定存降到0.95%，3年期降到1.25%，5年期降到1.30%。

10万块存5年，利息从7750元降到6500元。想靠存款养老，越来越难了。

这也是为什么越来越多人把目光投向港险——锁定长期稳定收益。但问题是，港险的"保证"到底有多保证？

我替你扒了三款产品的底裤，重点看三个指标。

第一，保证回本时间。

永明13年 < 宏利18年 < 安盛25年。

永明保证回本时间最短，仅需13年；安盛需要25年，两者差出整整一倍时间。

这意味着什么？如果中途遇到急用钱的情况，永明的本金安全性明显更高。

第二，保证收益IRR。

永明1% > 宏利0.64% > 安盛0.23%。

永明中期复利IRR就能达到0.5%，长期能实现1%；而安盛保证收益最高只能到0.23%，差了4倍多。

有人可能会说，0.23%和1%有什么区别？别被表面数字忽悠了——这是"保证"收益，是写进合同、雷打不动的部分。分红险的预期收益再高，那也是"预期"，保证收益才是你的底线。

第三，复归红利占比。

永明22.76% > 安盛14.12%。

复归红利一经派发即为保证收益，占比越高，产品越稳定。永明的复归红利占比比安盛高出8个百分点，稳定性对养老现金流的规划尤为重要。

综合保证回本时间、保证收益和复归红利占比，永明「万年青星河尊享II」整体表现更好。

这是销售不会主动告诉你的真相——因为安盛的预期收益数字更好看，更容易促成签单。

揭晓答案：没有最好，只有最适合

说了这么多，回到开头那个问题：年领2.1万美元，三款产品谁最值？

我的答案是：没有最好，只有最适合。

用港险养老，核心是动态提取能力，而不是看静态收益。不同的人，适合不同的产品：

• 15年之内有资金支出需要（留学、置业、突发医疗）——选宏利「宏挚传承」。不管哪种提领方式，它在15年内都有绝对优势。但作为纯养老规划不太合适，后劲不足是硬伤。

• 追求中短期偏高收益（年龄偏大、临近退休，希望每月领更多的钱对冲养老风险）——选安盛「盛利II」。动态收益在中短期表现更好，适合"快进快出"的需求。

• 风格保守，在意长期资金稳定（看到保证收益高就心安的人）——选永明「万年青星河尊享II」。13年保证回本、1%保证收益IRR、22.76%复归红利占比，三项指标全面领先。养老是场马拉松，稳比快更重要。

最后想说一句：提前退休不是"躺平"，而是对生活的精准规划。

人生短短几十年，愿我们都能在岁月的沉淀中，通过合理的规划，早日卸下生活的重担，去登高望远、去陪伴家人、去做自己想做的事。

大贺说点心里话

看完这篇对比，你可能已经有了初步判断。但怎么买、从哪个渠道买，这里面还有个信息差，可能比选产品本身更值钱。