港险养老3种玩法深度测评：太平喜裕/万通富饶万家，高端养老社区资格竟能靠一张保单锁定

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

最近有个数据把我震到了——北京高端养老社区入住率已经超过98%，泰康燕园一期二期入住率超90%，大家保险朝阳城心社区入住率超94%。

什么概念？一个床位，比爱马仕包还难抢。

更扎心的是门槛：泰康之家一线城市保费门槛240万起，太保家园150-240万起，国寿嘉园300万起，平安颐年城更是1888万-4888万起。

很多人问我：大贺，我就想老了住得舒服点，怎么就这么难？

今天这篇文章，我就把港险养老的3种玩法掰开了讲。不管你是想要"稳"、想要"灵活"、还是想"既要又要"，看完这篇，心里就有数了。

港险养老3种玩法，一张图看懂

先说结论。

养老规划没有"标准答案"，只有"最适合自己"的选择。但选择之前，你得先知道有哪些牌可以打。

我把港险养老的主流玩法归纳成3种，直接上图：

第一种：中资系产品。适合看重品牌实力、想搭配高端养老社区的朋友。代表产品有太平喜裕、太保鑫相伴、国寿傲珑盛世。核心卖点就两个字——稳，以及能直通高端养老社区的入住资格。

第二种：多元货币产品。适合追求资金灵活、有全球资产配置需求的朋友。代表产品是永明万年青星河尊享2。核心卖点是灵活，钱随时能动，币种随时能换。

第三种：转年金产品。适合想前期快速增值、后期稳定领钱的朋友。代表产品是万通富饶万家。核心卖点是攻守兼备，年轻时让钱野蛮生长，退休后一键锁定终身现金流。

这三种玩法，我接下来一个一个拆给你看。

中资系产品：凭什么说"稳"？

很多朋友第一次接触港险，心里总有点打鼓：境外保险公司靠谱吗？万一出了事找谁？

我完全理解这种顾虑。毕竟养老钱，是咱们一辈子的安全感。

所以对于对境外公司不熟悉、总觉得跨境投保心里没底的朋友来说，中资系保险公司那份品牌信赖感，就是最大的定心丸。

国寿、太平、太保，哪个不是咱们从小听到大的名字？央企、国企背景，这个背书分量够重吧？

但光有品牌还不够，关键得看能不能兑现承诺。我直接上数据：

这张表信息量很大，我帮你划重点。

偿付能力：太平（香港）278%，太保（香港）256%，国寿（海外）208%。监管要求的最低线是100%，这三家都是两倍以上，赔付能力杠杠的。

国际评级：太平拿了标普A+、惠誉A双评级，国寿海外穆迪A1，太保穆迪A3。这些评级不是保险公司自己吹的，是国际权威机构给的"信用背书"。

分红实现率：这才是重头戏。太平（香港）周年/终期红利实现率均为100%，太保（香港）周年/终期红利实现率均为100%，国寿海外终期红利实现率100%。

什么叫分红实现率100%？就是当年计划书上承诺的收益，基本都能给你兑现。说到做到，不打折扣。

为什么能做到？看投资风格就明白了：

• 国寿海外固收类投资占比 81%
• 太保香港固收类投资占比 70.3%
• 太平香港固收类投资占比 68.7%

中资系保险公司的投资风格普遍偏稳妥，说白了就是不怎么"冒险"。债券、固收产品拿得多，股票、另类投资拿得少。

收益天花板可能没那么高，但下限也不会太难看。养老钱嘛，稳字当头，这个逻辑没毛病。

多元货币产品：凭什么说"灵活"？

如果你更看重资金的灵活度，希望收益能"野蛮生长"一些，而且不确定未来会在哪里养老，那多元货币产品可能更合你胃口。

我们常说的香港储蓄险，基本上都属于这一类。像友邦环宇盈活、安盛盛利2、宏利宏挚传承、永明万年青星河尊享2，都是市场上的热门选手。

这类产品有个共同特点：都支持终身手动提取。你想什么时候领、领多少，完全由你说了算，不用被"年金化"绑死。

我以永明万年青星河尊享2为例，讲讲它"灵活"在哪。

第一，提取方式灵活。

很多朋友喜欢的"567提领密码"就是这款产品的经典玩法：交费5年，从第6年开始，每年领走总保费的**7%**作为现金流，活到老领到老。

这笔钱可以当做每年的旅游基金，也能补日常开支，或者当教育金、养老金，想怎么花完全由你说了算。

不像传统年金险，到了某个年龄才能领、每个月领多少都写死了。

第二，货币转换灵活。

这是永明的杀手锏。

永明是香港极少数做到人民币、美元、加元、澳元四个币种保单回报利益一致的保险公司。更厉害的是，如果你选择进行货币转换，永明可以做到转换前后保单的回本期、保证/预期回报完全一致。

这个功能，市场少有。

现在你买的是美元保单，享受着全球顶尖投资带来的高收益。但如果未来你决定回内地养老，或者孩子要去澳洲读书，想换成人民币、澳元，完全可以随时申请保单货币转换。

而且是按实时汇率转换，预期收益不会受影响。不用担心"现在买美元，以后用不上"的问题。

第三，收益有兜底。

永明万年青星河尊享2的复归红利占比非常高，而且保证部分给到了 1%。很多同类产品可能只有0.5%。

这意味着哪怕市场出现波动，你的账户价值也能保持相对稳定。既有收益弹性，又有安全垫，很适合作为养老金来用。

转年金产品：凭什么说"攻守兼备"？

咱们普通人规划养老，最纠结的莫过于：

年轻的时候想多赚点收益，让养老本金滚得快些；可又怕几十年后市场波动，造成辛苦攒的钱缩水。

既想要高收益，又想要确定性——这不是"既要又要"吗？

别说，还真有产品能满足。

转年金系的港险产品，能精准解决这个痛点。这里重点说一款——万通富饶万家。这是老网红富饶千秋的升级款，也是我们创始人保姑的自购款。

它的核心逻辑很简单：一份保单，可以从储蓄险转为年金险。年轻时让钱加速升值，退休后一键切换年金模式，锁定终身现金流。

先看收益爆发力：

这张表是6万美元/5年交的计划书数据，我帮你划重点：

• 美元计划7年回本
• 10年预期总收益 381,707美元，复利IRR 3.05%
• 15年预期总收益 557,066美元，复利IRR 4.86%
• 20年预期总收益 859,217美元，复利IRR 6.00%——翻将近3倍
• 25年预期总收益 1,189,433美元，复利IRR 6.16%
• 30年预期总收益 1,756,431美元，复利IRR 6.50%——翻将近6倍
• 40年翻10倍
• 100年预期总收益 144,245,966美元

30年预期IRR能冲到6.5%，而且之后一直稳定保持在这个水平。这在当前市场里妥妥是第一梯队水平。

要知道，现在银行理财能给你3%就不错了，国内年金险预定利率也就2.5%左右。6.5%的复利，差距是指数级的。

再看年金转换功能：

等你到了55岁、60岁等预设退休年龄，就能行使年金转换权，把保单里积累的全部或部分现金价值（包括保证收益和分红）换成全保证的固定年金。

注意这几个字：全保证、固定年金。

一旦转换完成，不管未来市场怎么波动，你每个月都能拿到合同里写死的退休金。这种"确定性"，是很多储蓄险产品给不了的。

年轻时存钱，老了享福。这才是真正的"躺平养老"。

年金率实锤：历史数据说话

有人可能会问：你说转年金后收益有保证，有没有数据支撑？

有的。

这张图展示的是万通历史年金转换的实际数据，统计的是2004-2015年生效、2014-2025年转换的保单。

核心数据如下：

• 最高年金率：9.5%
• 最低年金率：5.3%（递增终身年金；定额终身年金率在6%以上）
• 年金率≥6%的占比达到 95.5%
• 6.50%~6.99%区间占比最高，达到 38.5%
• 6.00%~6.49%区间占比 27.6%
• 7.00%~7.49%区间占比 18.9%

什么概念？

如果你60岁转年金，年金率**6.5%**意味着：假设你账户里有100万美元现金价值，每年能领 6.5万美元，折合人民币约 47万（按汇率7.2算），每月约 3.9万。

而且是终身领取，活多久领多久，写进合同里的。

不用看市场脸色，不用担心股票跌、基金亏，每个月到点发钱，稳如老狗。这种确定性，在当前这个充满不确定性的时代，太稀缺了。

我再放一张图，这是我们创始人保姑自己的保单：

自己买的产品，自己用真金白银投票。这比任何销售话术都有说服力。

彩蛋：高端养老社区了解一下

最后说个彩蛋，也是中资系产品的王牌优势——可以直通高端养老社区。

开头我提到过，现在高端养老社区的门槛有多高。而且不是有钱就能进，还得排队。北京高端养老社区入住率超98%，二线城市都需要排队等位。

**2024年底，中国60岁以上老年人口已经达到3.1亿。**高端养老社区面对的客户群体只是其中极少数，优质资源只会越来越稀缺。

但如果你买了中资系港险产品，情况就不一样了。

太平（香港）喜裕：市场稀缺的美式分红产品，一次缴费，第2年开始每年领5%现金红利到终身，与此同时本金一直在涨。买了这款产品，可以对接"太平人家"高端养老社区的入住资格。

太保（香港）鑫相伴：港版快返年金，交完钱就领钱，保本同时每年拿3.3%利息落袋为安。买了这款产品，可以对接"太保家园"高端养老社区的入住资格。

国寿（海外）傲珑盛世：港险人民币保单产品，全程可以人民币交易，既能规避汇率风险，又能享受港险的高收益。买了这款产品，可以对接"国寿嘉园"高端养老社区的入住资格。

一张保单解决两个问题：既帮你攒够养老钱，又帮你提前锁定稀缺资源。

养老不只是有钱花，还要住得好。买保险，当然是先求安心，再谈收益。有品牌、有产品、有服务，省心省力。

大贺说点心里话

今天讲了这么多，核心就一句话：养老规划这件事，越早开始越好。

不管你选哪种玩法，关键是先动起来。等到60岁再想这些，黄花菜都凉了。

但怎么买、在哪买，里面的门道可太多了。同样的产品，渠道不同，成本可能差出一大截。