忠意启航创富（卓越版）：前25年收益TOP1，但有个硬伤必须说清楚

你好，我是大贺。

前几天刷到一组数据，说实话看完有点睡不着——安联2025年全球养老金报告显示，全球养老金储蓄缺口已经高达51万亿美元。

51万亿是什么概念？

相当于未来40年，每年需要多存1万亿美元才能填上这个窟窿。

再看国内，2025年延迟退休正式落地，男性退休年龄从60岁延到63岁，女职工也要延3年。

养老金调整比例呢？

2025年只有2%。

现在不规划，退休两行泪。

这话我说了十几年，从没像今天这么真切。

最近忠意发了2025年半年报，业绩增长、奖项双丰收，旗下「启航创富（卓越版）」更是在中短期收益上打出了"市场第一"的旗号。

作为一款主打10-20年养老储备期的产品，它到底值不值得买？

今天就来扒一扒。

一、忠意2025半年报：稳健增长+三项大奖

买保险，先看公司。

毕竟养老规划是几十年的事，保司的经营实力直接决定了你的保单能不能"活"到你退休那天。

忠意集团2025上半年的成绩单相当亮眼：

• 承保保费总额：505亿欧元（+0.9%）
• 人寿净流入：63亿欧元（+25.2%）
• 经营业绩：40亿欧元（+8.7%）
• 调整后净利润：22亿欧元（+10.4%）
• 偿付能力比率：212%

人寿净流入增长25.2%，这个数据含金量很高——说明越来越多的人在用真金白银投票。

偿付能力212%，远超监管红线，资本状况相当稳健。

除了业绩，香港忠意保险还一口气拿下三项行业大奖：

• 亚洲保险大奖——年度市场营销项目大奖
• 彭博商业周刊——企业社会责任杰出大奖
• 亚太史蒂夫®大奖——多元共融创新贡献奖

财务数据+行业认可，这两块拼在一起，构成了忠意"稳健、可靠"的底色。

对于养老规划来说，时间是最好的朋友，选一家能陪你走完全程的公司，比什么都重要。

二、产品基本面：结构简单，回本极速

先看「启航创富（卓越版）」的基础配置：

结构非常简单，只有两个账户，没有复归红利。

这种设计的好处是透明、好懂，坏处后面会说。

重点来了——回本速度。

叠加保费优惠后：

• 2年缴：最快3年回本
• 5年缴：最快7年回本
• 两个缴费期的保证回本期都是14年

3年回本是什么概念？

市面上大部分储蓄险，预期回本要6-9年，保证回本普遍在18年左右。

忠意这个速度，直接破行业纪录。

对于养老规划来说，越早回本意味着资金越早进入"纯增值"阶段。

延迟退休政策落地后，我们的养老储备周期被动拉长了3年，资金灵活性变得更加重要。

3年回本，意味着你的钱更快"活"过来，后面的每一年都在帮你赚钱。

三、保费优惠：5年缴无门槛18%起步

忠意的保费优惠政策，说实话，力度大到有点"卷"。

2年缴保费回赠：

• <20万美元：2%
• ≥20万-<50万：3%
• ≥50万-<100万：4%
• ≥100万：5%

5年缴保费回赠：

• <5万美元：18%
• ≥5万-<10万：20%
• ≥10万-<20万：22%
• ≥20万：25%

注意，5年缴是无门槛18%起步，而且是保费次年回赠。

这意味着什么？

假设你5年缴，每年交5万美元，总保费25万。

18%的回赠就是4.5万美元，相当于少交了将近一年的保费。

养老这件事，靠自己最靠谱。

省下来的钱，就是实打实的养老本金。

越早开始，压力越小——这句话在保费优惠面前体现得淋漓尽致。

四、收益实测：前25年市场第一

说收益之前，先明确一点：港险储蓄险的收益分"预期"和"保证"，预期收益包含非保证红利，实际能拿多少取决于保司的投资表现。

但横向对比，还是能看出产品的竞争力。

2年缴+现行折扣：

• 第10年预期IRR：5.03%
• 第20年预期IRR：6.24%
• 保单前25年预期收益市场第一

5年缴+现行折扣：

• 第15-20年：预期收益市场第一
• 第10年、第25年：预期收益保持前三名

可以看到，**忠意启航创富（卓越版）**在前20年展现出了绝对的统治力。

10年IRR 5.03%，20年IRR 6.24%，收益直接翻了3倍+。

但必须说清楚的是：第30年开始，长期收益不占优势，基本掉出第一梯队。

产品特点非常鲜明：主打前20年高收益。

这恰好契合养老储备的"黄金积累期"。

假设你35岁开始投保，20年后55岁，正好赶上延迟退休前的最后冲刺阶段。

这段时间把收益做上去，后面领取的时候才有底气。

社保能保基本，品质靠自己。

养老金涨幅收窄到2%，仅靠社保想维持退休前的生活水平，基本不可能。

忠意这款产品，正好可以作为"第三支柱"的有力补充。

五、投资策略：动态配置穿越周期

收益高是表象，投资策略才是根本。

**忠意启航创富（卓越版）**的资产配置有相当大的动态调整空间：

• 固收类资产占比：20%-100%
• 权益类资产占比：0%-80%

保单初始期，固收类资产占比达60%，非固收类40%——稳字当头。

保单后期，非固收类资产占比逐渐从40%增长到80%——追求更高收益。

这种"前稳后冲"的策略，其实很符合养老规划的逻辑：年轻时多承担一些波动换取更高收益，临近退休时逐步锁定收益、降低风险。

忠意也做了一个数据回测：根据过去20年数据（2004-2024），目标投资组合资产增长约3.8倍，内部回报率约6.43%。

如果说回本快是**忠意启航创富（卓越版）**的"基础安全感"，那中期收益就是其"核心竞争力"。

有效的策略，确实更容易穿越周期——兼具保本+增值，这对养老储备来说太重要了。

六、三大功能升级：传承精细化管理

除了收益，**忠意启航创富（卓越版）**在传承功能上也做了重大升级。

养老规划不只是给自己存钱，还要考虑"万一用不完怎么办"。

这三大功能，让一张保单覆盖多种需求，实现"一代投保，三代受益"。

1、保单托管选项：资产保护"双保险"

保单持有人可以委任一名临时保单持有人暂时管理保单，等到第二保单持有人或受益人达到指定年龄，再完整交接。

关键细节：临时保单持有人每年提取不超过50%的金额。

这个设计太实用了。

举个例子：

爷爷给孙女买了一份保单，爷爷身故后，父亲作为临时持有人管理保单。

在孙女18岁之前，父亲每年最多只能提取50%，既保证了紧急情况下资金能用，又防止资产被过早挥霍。

等孙女成年后，保单完整交接给她。

对于担心子女理财能力的家长来说，这个功能简直是量身定做。

既能防"败家"，又能保"应急"，两全其美。

2、保单分拆选项：一份保单精准传承N代

从第3个保单周年日/保费缴付年期完结起，可以把一份保单分拆成多份。

适用场景一：多子女家庭

假设你有3个孩子，传统做法是买3份保单。

现在只需要买1份，后期分拆成3份，每个孩子各得其一。

省保费、省手续，还避免了遗产分割纠纷。

适用场景二：跨代传承

你可以预先设定：受保人身故时自动分拆，一部分给配偶养老，一部分给子女创业，一部分给孙辈教育。

真正实现"一代投保，三代受益"。

这个功能对于有复杂传承需求的家庭来说，价值巨大。

以前要请律师、立遗嘱、公证……现在一张保单就能搞定。

3、身故保障支付方式：定制化现金流方案

身故保障可以选择：

• 一次性支付
• 分期支付
• 「一笔过+分期」组合支付

组合支付是亮点。

举个例子：

受益人是18岁的孩子，你可以设定"30%一次性支付+70%分10年领取"。

一次性支付的30%可以用于大学学费，剩下70%分10年领取，正好覆盖读研、创业、买房首付等人生关键节点。

这种设计的好处是：既满足了大额支出需求，又避免了年轻人一次性拿到太多钱"不知道怎么花"。

资金用途可控，传承更有温度。

总结一下这三大功能：

**忠意启航创富（卓越版）**以传承精细化管理实现降维打击。

保单托管防挥霍、保单分拆避纠纷、组合支付控用途——把"钱怎么给"和"给了怎么用"都想清楚了。

对于有复杂财富传承需求的家庭来说，这三个功能的价值，可能比收益本身还重要。

七、总结：谁适合这款产品？

说了这么多优点，最后必须把硬伤摆出来：

忠意启航创富（卓越版）结构简单，缺少复归红利账户，不适合做提领。

什么意思？

如果你的规划是"边存边取"，比如每年提一部分钱补贴生活，这款产品不是最优选。

因为没有复归红利，提领会直接影响终期红利的积累，长期算下来不划算。

但如果你的规划是"先存后取"，比如存20年、退休后再开始领，那这款产品就是为你量身定做的。

适合人群画像：

1. 投资期限10-20年：正好覆盖养老金储备的黄金积累期，产品前25年收益优势明显
2. 风险偏好稳健：保证回本期14年，动态配置策略兼具保本+增值
3. 看重资金安全：忠意偿付能力212%，财务实力有保障
4. 有复杂传承需求：保单托管、分拆、组合支付三大功能，一张保单解决多代传承

不适合人群：

1. 需要频繁提领的——没有复归红利，提领不划算
2. 追求30年+超长期收益的——30年后掉出第一梯队
3. 只看保证收益的——终期红利是非保证部分

养老这件事，越早开始，压力越小。

全球养老金缺口51万亿美元，延迟退休3年，养老金涨幅收窄到2%……这些数字摆在眼前，靠社保"躺平"已经不现实了。

**忠意启航创富（卓越版）**的定位很清晰：用10-20年的高收益帮你快速积累养老本金，再用精细化的传承功能帮你把财富稳稳交到下一代手里。

适合的人，值得认真考虑。

大贺说点心里话

产品分析到这里就结束了，但选产品只是第一步——怎么买、从哪个渠道买，里面的门道更多。

同样的产品，不同渠道的成本差距可能超出你的想象。