遗产税倒计时3年？国寿「万里优悠」藏着高净值家庭最后的传承窗口

你好，我是大贺。

北大硕士，深耕港险9年，服务过50+企业家家族的传承规划。

最近有个消息让我的高净值客户群炸了锅——2025年全国人大已将遗产税法列入"调研论证"立法项目。

参考其他税种的立法流程，从"调研论证"到正式落地，通常只需要2-5年。

也就是说，留给你规划的窗口期，可能只剩3-5年。

胡润百富《2025中国高净值人群金融投资需求与趋势白皮书》显示，47%高净值人群计划增配保险，56%计划增配境外金融产品。

长期财富规划（68%）、资产安全隔离（59%）、家庭财富传承（51%）是配置保险的主要目标。

聪明人已经在行动了。

今天我要聊的这款产品——国寿（海外）「万里优悠」，是2026年开门红的重磅之作。

央企背书、保证派息4%写进合同、还具备保单分拆、无限次转换受保人等类信托功能。

传承不是等老了再想的事，是现在就要动手的事。

一份保单，三种人生规划

很多人买保险，只盯着收益率看。

但真正懂规划的人知道，一份好的保单，应该能匹配你人生不同阶段的需求。

「万里优悠」的设计逻辑很清晰：

短期有确定性——预缴模式下，每年保证派发预缴总保费的4%（第5年末至第30年末派发），刚性兑现26年，白纸黑字写进合同。

长期有成长性——从第31年起，周年分红接力派发38,800美元直至终身，账户价值持续复利增值。

通过清晰的多账户结构，它能同时满足中短期确定性现金流和长期终身财富增值传承的需求。

简单说，这一份保单，可以同时解决三个问题：

• 给孩子一笔「确定」的教育金
• 给自己一份「稳定」的养老金
• 给家族一份「永续」的传承

接下来，我用三个真实场景，带你看看它是怎么运作的。

场景一：给孩子一笔「确定」的教育金

我见过太多家长，把孩子的教育金放在股票、基金、甚至P2P里。

结果呢？

孩子该上大学了，钱却被套住了。

教育金有一个铁律：时间不等人，金额不能少。

孩子18岁要上大学，你不能说"等股市回暖再交学费"。

孩子22岁要出国读研，你不能说"今年行情不好，先gap一年"。

所以教育金的核心不是高收益，而是确定性。

「万里优悠」的设计，简直是为教育金场景量身定制的。

一个真实的规划案例

假设你今年35岁，孩子刚出生。

你拿出100万美金，选择5年预缴（预缴利率3.5%），实际总保费约97.1万美元。

从第5年末开始，每年保证领取38,800美元（预缴总保费的4%），连续派发26年，刚性兑现。

这意味着什么？

• 孩子5岁到18岁（小学到高中）：每年稳定领取38,800美元，约27万人民币，覆盖国际学校学费绑绑有余
• 孩子18岁到22岁（本科阶段）：继续领取，美国私立大学学费+生活费，一年5-7万美金，完全覆盖
• 孩子22岁到30岁（研究生+职场初期）：还在领，可以作为孩子的创业启动金或首付支持

26年，每一笔钱都是写在合同里的保证，不受股市波动、不受经济周期、不受任何外部因素影响。

为什么这个设计对教育金特别友好？

第一，时间完美匹配。

孩子0岁投保，5岁开始领取，正好覆盖幼儿园到研究生的全部教育周期。

不早不晚，刚刚好。

第二，金额足够灵活。

每年38,800美元是基于100万美金保费测算的。

如果你预算是50万美金，每年领取就是19,400美元。

如果你预算是200万美金，每年领取就是77,600美元。

丰俭由人。

第三，确定性无可替代。

我经常跟客户说：教育金的对手盘是什么？

是通胀、是汇率波动、是政策变化、是你自己的职业风险。

你今天收入高，不代表10年后还能轻松拿出几十万学费。

你今天股票赚钱，不代表孩子高考那年不会遇上熊市。

唯一能对抗这些不确定性的，就是一份写进合同的保证。

第四，26年后保单还在增值。

很多人担心：26年领完了，保单是不是就没了？

不是的。

26年保证派发104%总保费后，保单剩余价值还有145万美元。

这笔钱可以继续放着复利增值，也可以作为孩子的婚嫁金、创业金，或者直接传承给下一代。

一个容易被忽视的细节

很多家长给孩子规划教育金，只想到了"够不够花"，却忽略了"钱在谁手里"。

如果你把教育金放在自己名下的银行账户，万一遇到债务纠纷、婚姻变故，这笔钱可能会被牵连。

但「万里优悠」可以指定孩子为受益人，甚至可以设置后备受保人和后备保单持有人。

这意味着，这笔钱从法律架构上就是"专款专用"的。

财富传承的核心不是给多少，是怎么给、给得稳。

场景二：给自己一份「稳定」的养老金

如果你是70后、80后，我有一个扎心的事实要告诉你：

你大概率是"养老金替代率断崖式下降"的第一代受害者。

什么意思？

你父母那一代，退休金可能是在职工资的70%-80%。

但到你退休的时候，社保养老金替代率可能只有40%甚至更低。

也就是说，如果你现在月薪3万，退休后社保只能给你1万出头。

剩下的缺口，要么靠积蓄，要么靠子女，要么靠自己提前规划。

「万里优悠」可以成为你养老金的"确定性补充"。

一个养老规划的测算

假设你今年40岁，拿出100万美金投保，5年预缴。

• 45岁到70岁（第5年到第30年）：每年保证领取38,800美元，约27万人民币
• 26年累计保证领取：100.9万美元，已经超过本金
• 70岁时保单剩余价值：145万美元

这意味着什么？

从你45岁开始，每年都有一笔"确定的被动收入"到账。

不管股市涨跌、不管楼市冷热、不管你有没有继续工作，这笔钱都会准时到账。

到70岁的时候，你已经领回了全部本金还多，而保单里还躺着145万美元。

这笔钱你可以选择继续放着复利增值，也可以选择一次性取出来，也可以继续按周年红利领取——从第31年起，周年分红接力派发38,800美元直至终身。

为什么养老金需要"确定性"？

我见过太多临近退休的客户，资产看起来不少，但心里一点底都没有。

"房子值800万，但卖了住哪儿？"

"股票账户有200万，但现在亏着呢，不敢动。"

"理财产品到期了，新的收益率越来越低，不知道买什么。"

这些资产的共同问题是：不能产生稳定、可预期的现金流。

退休生活的安全感，不是来自"我有多少资产"，而是来自"我每个月能稳定拿到多少钱"。

「万里优悠」的设计，正好解决了这个痛点。

前30年，总领取+剩余现价=本金的2.5倍。

这不是预期，是保证。

对于极度厌恶波动、追求确定性的"现金流爱好者"来说，这份26年的保证契约，是安抚焦虑的最佳良药。

场景三：给家族一份「永续」的传承

前面两个场景，解决的是"自己这一代"的问题。

但如果你是企业家、是高净值人士，你一定还在想另一个问题：

怎么把财富安全、高效地传给下一代？

这个问题看起来简单，实际操作起来全是坑。

直接给现金？孩子可能挥霍掉。

给房产？将来可能有遗产税、还涉及分割纠纷。

给股权？孩子不一定有能力经营。

什么都不给？辛苦一辈子图什么？

2025年家族信托存续规模已突破1.5万亿元，年均增速保持50%以上。

越来越多的高净值家庭意识到：传承不是"给不给"的问题，而是"怎么给"的问题。

「万里优悠」具备保单分拆、无限次转换受保人、后备机制（指定后备受保人和后备保单持有人）、身故赔偿自选赔付方式等类信托功能。

可以实现财富的定向分配、跨代延续、风险隔离、税务筹划和高效传承。

这些功能具体怎么用？

保单分拆：

把一份保单拆成多份，分给不同的子女。

不用担心"分家产"的时候闹矛盾。

无限次转换受保人：

保单可以从你传给儿子，儿子再传给孙子，孙子再传给曾孙……理论上可以无限传下去。

100年时，本金增长至130倍。

后备机制：

万一你出了意外，保单会自动按照你事先设定的规则，转移给指定的后备受保人和后备保单持有人。

不用走繁琐的遗产继承程序。

身故赔偿自选赔付方式：

可以选择一次性赔付，也可以选择分期赔付。

避免子女一次性拿到大笔钱后挥霍掉。

遗产税的达摩克利斯之剑

遗产税迟早要来，现在规划还来得及。

2025年全国人大将制定遗产税法列为需要"加强调研论证"的立法项目。

参考其他税种的立法流程，从"调研论证"到落地通常需要2-5年，可能在"十五五"期间（2026-2030年）迎来明确方案。

一旦遗产税落地，税率可能参考国际惯例，在**10%-50%**之间。

也就是说，你辛苦积累的1000万资产，可能有100万-500万要交给国家。

而保险作为一种特殊的金融工具，在很多国家和地区是可以合法规避或减免遗产税的。

现在规划，还能赶上窗口期。

等遗产税法正式出台，再想做安排可能就来不及了。

长期增值潜力

传承规划不是一锤子买卖，而是要考虑几十年甚至上百年的时间维度。

「万里优悠」的长期回报表现：

• 23年翻2倍
• 47年翻5倍
• 60年翻10倍
• 100年翻130倍

长期回报IRR高达6.23%。

一份好的传承方案，能让三代人都安心。

为什么是国寿（海外）

说完了场景，你可能会问：这些承诺，国寿（海外）能兑现吗？

这就要看公司的"硬实力"了。

央企背景，国资控股

国寿（海外）是中国人寿境外唯一的全资子公司，由财政部和社保基金直接控股。

财政部持股90%，全国社保基金理事会持股10%。

这意味着什么？

这是真正的"国家队"。

不是民营保险公司，不是合资公司，是实打实的央企。

在保险行业，公司背景决定了兑付能力。

央企背景意味着：就算市场再怎么波动，这家公司倒闭的概率几乎为零。

评级和偿付能力

• 穆迪评级A1
• 标普评级A
• 偿付充足率208%

这三个数字意味着什么？

穆迪和标普是全球最权威的信用评级机构。

A级评级意味着"偿付能力极强，信用风险极低"。

偿付充足率208%意味着：就算公司需要赔付的金额翻倍，它也有足够的资金应对。

分红实现率：教科书级表现

买分红险，最怕的就是"计划书很美好，实际兑现很骨感"。

国寿（海外）的分红实现率表现堪称「教科书级」：

• 过往所有终期红利实现率都在100%及以上
• 发售10年以上的保单，实现率基本没有低于80%

这意味着，计划书上写的预期收益，大概率是能拿到的。

国寿海外的「国资背景+全球布局」让「万里优悠」的收益和安全都有「硬核兜底」。

全球顶级投资阵容护航

保险公司的收益从哪里来？

主要靠投资。

国寿（海外）的投资规模达4151.37亿港元，布局全球近50个国家/地区。

更重要的是，它依托的都是全球最顶尖的投资机构：

贝莱德、摩根大通、高盛、KKR、Invesco景顺、Blackstone黑石……

这些名字，随便拎一个出来，都是资管行业的"天花板"。

在投资策略上，国寿海外坚持「不求暴利，只求稳赢」的投资理念：

• 90%以上债券投资为投资级债券
• 固收类资产占比高
• 分散布局全球近50个国家/地区

这种策略特别适配当下多变的市场环境。

不追求短期暴利，但能穿越周期、稳健增值。

开门红限定：如何开启你的规划

说了这么多，最后聊聊怎么买、能省多少钱。

「万里优悠」是2026年开门红限定产品，先到先得，额满即止。

预缴优惠：相当于首年保费打7折

选择5年预缴，可享3.5%保证优惠利率。

以5万美金×5年为例：

• 年总保费：25万美金
• 预缴模式下实际保费：23.3万美金
• 直接省下：16,346美金（约11万人民币）

更少的投入，获得相同的保障和收益。

这个优惠只有开门红期间才有。

市场排名和产品对比

根据2025年上半年标准保费非银数据，国寿海外排名第三（78亿元，市场份额7.9%），仅次于友邦和保诚。

与友邦、宏利等市场同类美式分红产品对比，「万里优悠」在流动性、安全性和收益性上均有优势：

• 第30年及以后保证IRR领先，中长期确定性最强
• 短中长期预期IRR全面领先

在不确定的世界里，确定性就是最大的奢侈

国寿（海外）「万里优悠」做到了四者兼得：

• 刚性兑付的确定性
• 周年红利的稳定性
• 终期红利的成长性
• 保单类信托的传承性

遗产税窗口期有限，「万里优悠」的保单分拆、无限次转换受保人等类信托功能可提前布局。

现在规划，优悠相伴，传承无忧。

大贺说点心里话

传承规划这件事，我见过太多"等一等就晚了"的遗憾。

政策窗口、产品优惠、身体条件，每一个变量都在和时间赛跑。

如果你想知道怎么用最少的钱撬动最大的确定性，下面这张图可能对你有用。