富卫盈聚天下II：保证收益砍半、公司才成立12年，为什么我还是给娃买了它？

你好，我是大贺。

当了妈才知道钱不够花。

最近胡润研究院发布了一份报告，说62.8%的高净值人群把子女教育作为考虑移民的首要原因，45%已经配置了境外金融产品，其中境外保险占比28%排第一。

我看完挺感慨的——给娃存钱这事不能等，但怎么存、存在哪，确实需要做功课。

前段时间富卫出了一款新产品「盈聚天下II」，号称25年IRR到6.5%，全港最快。

我做了一堆功课，今天就来聊聊这款产品到底怎么样。

不过，我打算先从它的缺点说起。

先说缺点：这款产品的3个「硬伤」

实话说我也纠结过，因为这款产品确实有几个让我皱眉头的地方。

第一，保证收益被砍了。

升级后的盈聚天下II，5年交的保证回本时间从13年延长到了17年。

保证IRR也降了不少：30年从0.2%降到0.1%，50年从0.4%降到0.2%，峰值从0.5%降到0.3%。

简单说就是：长线保证回报只有0.3%。

这意味着什么？

如果保险公司分红达成率很差，你拿到手的收益会非常低。

预期总收益的显著提升是有代价的，代价就是保证收益降低了。

第二，公司历史短。

富卫成立于2013年，到现在也就12年。

相比友邦、安盛、宏利这些百年老店，市场认可度和稳定性确实稍逊一筹。

买港险是长期持有的事，保单动辄几十年，公司靠不靠谱是个大问题。

第三，只支持2年交和5年交。

如果你想10年交、20年交慢慢供，这款产品不适合你。

说完缺点，你可能觉得这产品不行啊。

但别急，我们接着往下看。

但是，富卫真的不靠谱吗？

不懂的我就问到懂。

我专门查了富卫的股东背景，看完之后心里踏实了不少。

富卫的主要股东是盈科拓展，由李嘉诚次子李泽楷创立。

光听这个名字可能没感觉，我给你列一下它的11家重要股东：

• 瑞士再保险（全球第二大国际再保险公司）
• 新加坡政府投资公司（主权基金）
• 阿波罗资管
• 加拿大养老基金
• 华泰证券
• ……

这些可都是全球金融界的头部玩家。

2021年，富卫与友邦、保诚亚洲一起，被认定为香港三大国际保险集团之一。

2024年，富卫在香港上市，股票代码1828。

再看硬指标：偿付能力充足率高达290%，在行业排名靠前的保险公司里遥遥领先。

国际信用评级方面，穆迪给了A2，惠誉给了A。

2025年上半年，富卫的总保费已经上升到全港第四。

富卫俨然当之无愧的港资翘楚，和外资保司相比也毫不逊色。

虽然成立时间短，但背后的资本实力和监管认可都摆在那里。

分红实现率：10年数据说话

光看股东背景还不够，保险公司说到底要看它能不能兑现承诺。

我花了几天时间，整理了香港12家保险公司上百款产品10年以来的分红实现率数据。

富卫的表现如何？

• 产品数量：22款
• 总分红实现率：10年+均值91%
• 70%的产品表现≥100%
• 多款产品连续3年100%达成

总体表现稳中向好，波动属于正常范畴。

91%的分红实现率在行业里属于中上水平，不算顶尖但也绝对不拉胯。

好，公司背景和分红都过关了，接下来看产品本身。

收益有多猛？25年到6.5%，全港最快

这才是盈聚天下II最炸裂的地方。

先看5年交的数据：

• 达到6.5%的时间：从原来的44年缩短到25年，提前了整整19年
• 预期回本时间：6年（原来7年）
• 收益记忆点：15年IRR 5%，20年IRR 6%，25年IRR 6.5%

目前整个港险市场最快到达6.5%的产品就是盈聚天下II。

直接超越了友邦环宇盈活、安盛盛利II的30年，保诚信守明天的28年，以及之前的市场纪录保持者安达传承首创V的27年。

5年交预期次年即可回本，可以说是冠绝5年交市场。

再看2年交：

• 18年达到6%（几乎市场最高）
• 28年达到6.5%（几乎市场最快）
• 预期5年回本

这个收益曲线，说实话我第一次看到的时候是有点震惊的。

给娃存教育金，如果0岁投保，孩子25岁的时候IRR就能到6.5%。

这个时间点刚好是研究生毕业或者刚工作几年，无论是继续深造还是创业启动资金，都能用上。

和老五家对比：前20年仅次于宏挚传承

光看自己的数据不够，得横向对比才知道水平。

以6万美元×5年交=30万美元为例，我拿盈聚天下II和香港老五家的旗舰产品做了对比。

结果很有意思：

前20年：港险更新迭代到如今，依旧没有什么产品能撼动宏挚传承的地位。

但盈聚天下II在这个阶段表现也不错，综合来看仅次于宏挚传承。

20~30年：盈聚天下II开始发力，持续领先于其他竞品。

30年+：盈聚天下II的收益和环宇盈活、盛利II并驾齐驱，不分先后。

再看2年交的对比。

以15万美元×2年交=30万美元为例：

盈聚天下II前20年能和宏挚传承打个有来有回，后期也是市场第一的水准，最快28年即可到达6.5%，甩开其他产品几条街。

整体来看，盈聚天下II在前20年表现不错，综合来看仅次于宏挚传承。

如果你的持有周期在20-30年，它的优势会更明显。

提领实测：和盛利II、星河尊享II三分天下

很多妈妈买港险不只是为了存钱，还想着以后能定期提取出来用。

比如孩子上大学每年取一笔，或者自己退休后每年取一笔当生活费。

我测算了5-10-8提领场景（5年交，第10年起每年提取总保费8%）：

18~25年，盈聚天下II剩余账户价值最高，其次是盛利II。

为什么提领表现这么好？

我对比了新老盈聚天下的计划书发现：盈聚天下II的归原红利占比提高了，而且提早一年释放，两两叠加更加有利于提领。

再看2年交的255提领（第5年起每年提取总保费5%）：

盈聚天下II提取后剩余账户价值几乎从头领先到尾，到第25年时才被星河尊享II追平。

2年交时盈聚天下II比5年交时更加有统治力。

总结一下：盈聚天下II、盛利II、星河尊享II是目前长期提领的最优解。

• 看重保险公司品牌：优先选择盛利II
• 看重提领的确定性、稳定性：优先选择星河尊享II
• 看重综合提领收益：优先选择盈聚天下II

特色功能：富传家+初生婴儿奖赏

除了收益和提领，盈聚天下II还有两个特色功能让我很心动。

第一个是富传家选项。

可以指定继承顺位，支持提前指定在被保人去世时拆分保单，每份拆分保单可预设3位顺位继承被保人。

富传家选项将盈聚天下II升级为可定制、可延续、可跨代传承的财富传承工具。

说白了就是这笔钱可以一代传一代，不用担心中间出什么意外。

第二个是初生婴儿奖赏。

受保人孩子出生，且保单生效超过10个月，富卫就会直接支付20000港币作为新生儿奖励。

而且一胎二胎都能享受，生孩子就给20000，每个受保人最多奖励一次。

这个功能特别适合我们这种刚生完宝宝或者准备要二胎的家庭。

另外，和同级别保险公司的产品相比，盈聚天下II的优势极大。

举个直观的例子：万通富饶千秋需要41年、周大福匠心传承2需要42年达到6.5%，而盈聚天下II只需要28年。

结论：接受缺点的人，会发现它真香

最后总结一下。

升级后的盈聚天下II在市场上不再是小透明了。

盈聚天下II的升级至少是有吸引力的，是比较成功的。

5年交：预期6年回本，15年IRR 5%，20年IRR 6%，25年IRR 6.5%（全港最快）

2年交：预期5年回本，18年复利破6%（几乎市场最高），28年IRR 6.5%（几乎市场最快）

虽然保证收益低了，但有意思的是，盈聚天下II保证回本速度依旧比环宇盈活（18年）、信守明天（18年）和盛利II（25年）快。

那到底适不适合买？

我的看法是：

如果你能接受它的缺点（保证收益低、公司历史短），又看重高收益和提领能力，盈聚天下II确实很香。

特别是初生婴儿奖赏这个功能，生娃就给2万港币，对我们这种新手妈妈来说太实用了。

但如果你求稳妥，喜欢大保司产品，那么友邦、安盛、永明的旗舰产品可能更适合你。

毕竟港险限高后，各家公司若干年后的收益上限都是6.5%，是25年到达还是30年到达，差距没那么大。

给娃存钱这事不能等，但也不能瞎买。

希望这篇文章能帮你做出更合适的选择。

大贺说点心里话

说了这么多产品分析，其实怎么买、从哪个渠道买，里面的门道更多。

同样一款产品，不同渠道的成本差距可能超乎你想象。