万通「富饶万家」：6.5%复利+终身年金，为什么说它是延迟退休时代的"养老双保险"？

你好，我是大贺。

2025年1月1日，延迟退休政策正式落地了。

男职工退休年龄从60岁延至63岁，女职工从50/55岁延至55/58岁，用15年时间逐步推进。

很多人的第一反应是：多干3年，多领3年，好像也没亏？

但真相是——多干3年≠多领3年。

你多交了3年社保，但领取时间也推迟了3年。

更扎心的是，中国养老金替代率目前仅40%，远低于国际公认的70%标准。

这意味着，即使你辛辛苦苦交满社保，退休后的收入也只有工作时的四成。

养老这件事，光靠社保已经不够了。

今天测评的这款产品，是我研究港险9年来见过的最"两全其美"的养老方案——万通「富饶万家」。

先说结论：它既能给你6.5%的高复利增值，又能在退休时一键切换成终身年金，活多久领多久。

适合你吗？往下看。

产品定位：全港唯一的「双面胶」

做养老规划时，我常听到一种很真实的"既要又要"：

"我现在还年轻，希望能买储蓄分红险，因为收益高，能利滚利抗通胀。"

"但我又担心，等我60岁退休那天，万一赶上金融危机，分红不达标，我的养老金是不是就缩水了？那时候我更想要年金险那种雷打不动的安全感。"

过去，想同时满足这两个需求，你得买两张保单。

一张分红险负责前期增值，一张年金险负责后期领钱。

不仅麻烦，还要多交一笔费用。

万通（YF Life）推出的富饶万家，用一套独特的"年金转换"机制，把这两件事缝合成了一张保单。

这款产品的亮点是：前期当分红险用，复利高达6.5%；后期可以一键转换成终身年金，变成保险公司100%刚性兑付的养老金。

全港目前只有它能做到这一点。

我称它为"双面胶"产品。

收益实力：6.5%复利的「印钞机」

先抛开养老不谈，我们单纯把它当成一款储蓄分红险来看。

它的收益数据，能打到让人害怕。

1. 回本与增值，主打一个"快"

以40岁女性，5年缴费、年缴3万美元为例，总投入15万美元：

我替你踩过坑了。

市面上很多分红险宣传的"高收益"，往往要等三四十年才能兑现。

但富饶万家不一样——第7年预期回本，第13年保证回本。

这意味着你的资金占用心理负担极小，保证安全垫铺得很厚。

30年复利收益触顶6.5%，是市面第一梯队的水准。

也是万通目前最快的产品。

2. 独门绝技：45%的"落袋为安"

很多人怕分红险是"纸上富贵"。

账面数字好看，真到用钱时发现分红没达标。

万通在这点上做了一个很聪明的设计：前20年，复归红利占非保证部分的比例高达45%。

复归红利是什么？

就是一旦公布就锁定、不会被市场收回的红利。

换句话说，你赚到的钱，近一半是直接锁死在账户里的。

无论后面市场怎么跌，这部分钱都稳如泰山。

这就解决了很多人对分红险的核心担忧：不是账面好看就行，而是真金白银能落袋。

3. 收益对比：在同类产品中处于什么水平？

我拉了一下市面上主流的港险储蓄分红产品。

富饶万家的30年6.5%复利，稳居第一梯队。

但更重要的是，它不只是一款分红险。

它还有下面要讲的"杀手锏"功能。

核心功能：12种年金领法的「铁饭碗」

这才是这款产品真正的杀手锏。

也是它被称为"养老神器"的核心原因。

普通分红险的隐患

普通的储蓄分红险，老了想用钱，只能做"部分退保"（提取）。

这有个隐患：万一你活得太久，账户里的钱被提光了怎么办？

延迟退休时代，人均寿命越来越长。

60岁退休，活到90岁甚至100岁都不稀奇。

如果你的账户在80岁就清零了，后面20年怎么办？

年金转换：身份的转换

富饶万家提供了一个名为年金转换的特权：

当你准备退休时（比如60岁），你可以申请把账户里积累的那一大笔钱，全部或部分转换成一份"终身年金"。

注意，这不仅仅是领钱，这是"身份的转换"。

一旦转换，这笔钱就脱离了市场波动，变成了保险公司100%刚性兑付的养老金。

活多久，领多久，雷打不动。

全港独家：12种领取方式

更厉害的是，它提供了全港独家、多达12种的年金领取方式。

我挑几个最实用的讲：

怕通胀？选"递增终身年金"，每两年自动递增5%，对抗物价上涨。

夫妻养老？选"联合终身年金"。

这是最动人的选项：一张保单保夫妻两人，只要其中一个人还活着，养老金就继续发。

哪怕一方先走了，另一方还能继续领2/3，直到百年归老。

怕生病？自带"重疾加倍"。

如果在领取期间不幸确诊特定重疾或严重认知障碍，养老金直接翻倍发给你，连发5年。

把护工费都报销了。

一句话总结：普通分红险只能"提钱"，富饶万家能"变年金"。前者怕活太久，后者活越久越赚。

实战推演：一张保单的「两幅面孔」

光看功能可能还是抽象。

我用一个具体案例帮你算一笔账。

案例背景

40岁的中产王姐，想给自己存一笔高质量的养老金。

方案：年交3万美元，交5年，总投入15万美元。

阶段一：让子弹飞（40-60岁）

这20年里，王姐不用管它，账户在里面利滚利。

到了60岁，账户预期总价值已经裂变到了38.26万美元（本金的2.5倍）。

这个阶段，它就是一款纯粹的高收益分红险。

年轻时利用分红险的高预期去博取资产增值。

阶段二：落袋为安（60岁以后）

这时候王姐退休了，她不想再承受任何市场风险。

于是她行使年金转换权，将这38万多美元转成终身年金。

转换后的领取情况：

年领取率高达15.86%（年领取额/总投入=23792/150000）。

这意味着什么？

王姐60岁开始领钱，每年雷打不动17万人民币。

如果她活到90岁，累计领取73.76万美元，是本金的4.9倍。

如果她活到100岁，累计领取97.55万美元，是本金的6.5倍。

而且这不是"提取"，是"领取"——账户永远不会清零，活多久领多久。

这就是完美的闭环

年轻时利用分红险的高预期去博取资产增值。

年老时利用年金险的确定性去锁定终身现金流。

不需要买两张单，不需要做复杂的对冲，一张富饶万家全部搞定。

回到开头的延迟退休话题。

2030年起，养老金最低缴费年限还要从15年提高到20年。

社保养老的门槛越来越高，替代率只有40%。

像王姐这样，用一张保单补上**30%**的替代率缺口，才是延迟退休时代的"养老新解法"。

公司背书：「年金王」的底气从何而来

看到这里，很多朋友可能会心里犯嘀咕：

"终身年金听起来很美，但万一保险公司几十年后倒闭了怎么办？"

"敢承诺'终身刚兑'，这家公司的底气在哪？"

这个问题问得好。

我来扒一扒万通的底细。

1. 美式年金的血统

万通保险前身是拥有160多年历史的美国万通（MassMutual）的亚洲分部。

MassMutual是美国著名的互助保险公司，以稳健和年金业务著称。

在香港保险圈，万通被称为"年金王"。

香港年金市场的占有率一度接近50%。

这也是为什么全香港只有它能设计出"12种年金转换"这种高难度产品的原因。

它完美继承了美式年金的精算基因。

2. 顶级资管的加持

万通**90%**的固收资产由霸菱（Barings）打理。

霸菱是谁？

成立于1762年，资产管理规模4,566亿美元。

是中国社保基金在海外投资的御用合作机构之一。

香港强积金、澳门央积金都有霸菱在操盘。

买万通，本质上就是搭上了"国家队同款"的诺亚方舟。

3. 财务实力评级

万通拥有惠誉国际（Fitch Ratings）A-财务实力评级。

这意味着它的偿付能力极强。

在应对极端经济环境时，依然有足够的资本兑付客户的养老金。

一句话总结：买万通，本质上是买了一份"美式年金的血统"+"顶级资本的加持"。在玩养老金这件事上，万通是真正的"宗师级"玩家。

总结：谁最适合这款产品

养老规划，最怕的不是"没存钱"。

而是"存了钱，但不够花"或者"人还在，钱没了"。

万通这款产品，本质上是在帮你解决"长寿风险"。

它既给了你"变富"的机会（高分红），又给了你"保底"的权利（年金转换）。

如果你符合以下条件：

• 比较年轻（30-50岁），想利用复利储备养老金
• 担心未来市场波动，希望退休后的收入是100%确定的
• 对延迟退休有焦虑，想在社保之外补上养老缺口

那么，全港目前没有第二款产品比它更适合你。

这款产品的亮点是6.5%复利+终身年金转换。

但也有需要注意的地方：它更适合有长期养老规划需求的人，如果你只是想短期理财，可能不是最优选择。

大贺说点心里话

延迟退休已经来了，养老这件事不能再拖了。

但怎么买、去哪买、能省多少钱，这里面的信息差，可能比产品本身更重要。