国寿万里优悠：每年保证派息3.88%？我研究完条款，发现被坑的是这类人

你好，我是大贺。

帮300多个家庭做过教育金规划后，我发现一个扎心的真相：

90%的父母，都在用错误的方式给孩子存钱。

就在元旦前，中国人寿推出了一款新产品——万里优悠储蓄保险计划。

"保证派息3.88%"、"国家队出品"、"无限传承"……

这几个标签放在一起，说实话，刚看到的时候，我是兴奋的。

但在我仔细研究完产品条款，又做了几个计划书对比后，一下冷静了。

今天我就来帮你把账算明白：

这款产品到底有什么优点、销售不会告诉你的缺点，以及它究竟适合谁。

优点一：保证派息，而且派息率确实高

先说结论：

港险市场上，如此高的保证派息比例，几乎没有第二个。

我们拿一个真实案例来看：

40岁女性，每年交20万，交5年，总保费100万。

从保单第5年开始，每年派息37310元，一直派到保单第30年，连续派发26年。

这个数字是白纸黑字写进合同的。

不管经济好坏、分红高低，到时间就给你。

但这里有个坑，必须说清楚

所有跟你说"派息3.88%"的人，全是在玩文字游戏，没有讲清楚情况。

所谓的派息3.88%，是指派发基本金额的3.88%。

而基本金额≠保费。

以这个保单为例：

• 100万的保费，对应的基本金额是961585元
• 961585 × 3.88% = 37310元
• 换算成保费口径：37310 ÷ 100万 = 3.73%

这3.73%才是你实际拿到手的派息率。

虽然比宣传的3.88%低了一点，但这个数字是完全确定的，写进合同里的。

给孩子的钱，容不得半点闪失。

能有一款产品把派息写死，这本身就是稀缺的。

优点二：吃息的同时，本金还在快速增长

很多人担心：

每年领钱，本金会不会越领越少？

恰恰相反。

这款产品的设计是：你吃着利息，本金还在涨。

还是刚才那个案例：

从保单第5年开始，每年领3.73万，一直领到保单第30年。

26年下来，总共保证领回97万的利息。

此时保单里剩余的本金还有多少？

约140万。

也就是说：

100万投进去，30年后领走了97万利息，账户里还剩140万。

总收益接近240万。

如果继续持有到90岁（保单第50年），本金甚至能涨到近400万。

这就是复利的力量。

吃息的同时，本金还在快速增长，长期能翻好几倍。

优点三：无限传承，吃息永动机

这款产品还有一个特别适合做家族规划的功能：

无限次更换被保人。

只要保单满一周年，你就可以把被保人从自己换成孩子，再从孩子换成孙子。

每次转换后，保单保障年期会延长至新被保人的138岁。

另外，从第5个保单周年日起，还可以行使保单分拆权益。

什么意思呢？

你可以把一张大保单拆成几张小保单，分别给不同的孩子。

每一代的现金流都能安排好，账户里剩下的本金还越滚越大。

这就是我说的"吃息永动机"——代代吃息，代代传承。

优点四：国家队背书，安全感拉满

买保险图的就是一个放心。

而国寿这家公司就是"稳"的代表。

先看股东结构：

• 中华人民共和国财政部持股90%
• 全国社会保障基金理事会持股10%

把钱放这里，跟你放社保里，一个安全等级。

再看分红实现率：

国寿过往所有终期红利实现率都在100%及以上。

终期红利实现率平均值100%，高于70%占比100%。

这个水平，就算是跟香港一众世界顶级保险集团比，也是强得可怕。

缺点：派息慢、收益一般、回本周期长

说完优点，必须说说这款产品的短板。

第一，派息不够快

这款产品从保单第5年才开始派息。

这个速度在内地算快的，但在香港不够看。

其它派息类产品，可能下个月就派息，或者保单第一年结束就派息。

第二，30年后的现金流不再保证

保证派息只持续到保单第30年。

30年之后，虽然每年也有3.73%的现金流，但此时的3.73%是周年红利，属于非保证。

虽然国寿历史分红实现率好，但依然有一定的不确定性。

第三，保证回本时间太长

这款产品保证回本需要25年，属于非常慢的。

为什么？

因为前30年拿走的保证利息，大大伤害了保证本金。

保单前50年，保证现金价值基本都在40万以下，长期只有本金两三成的水平。

第四，收益在港险市场只能算中等

40岁女性领到100岁，保单60年的预期复利是5.16%。

这个收益在收益已经卷到白热化的港险市场，并不算特别好。

总结：谁适合这款产品？

这款产品有比较明确的适用场景：

它解决的是人生关键阶段不能出错的钱。

场景一：给孩子买教育金

2025年，几十所大学学费上涨，涨幅从500到20000元不等。

国际学校更夸张，上海8校涨幅超15%，顶尖学校年学费超20万。

孩子人生前30年，成长、读书、成家、买房、创业，哪样能靠"分红好不好"决定？

你总不能说，今年保险分红不好，孩子学费不交了，这不现实。

给刚出生的孩子买，从孩子5岁开始领钱，一直领到30岁。

每一年的利息都是确定的，作为学费、教育金特别合适。

别让分红好不好决定孩子能不能交学费。

教育金最重要的是确定性，这笔钱，得在该用的时候一定能用。

场景二：35岁买给自己兜底

人到35，在职场中狗都不如，早做打算，不至于哪天突然被裁时措手不及。

35岁投保，40岁开始领钱，可以一直领到65岁。

每年这笔确定的现金流，就是你重新出发的底气。

知道自己饿不死，这很重要。

到了65岁，社保养老金的现金流接上了，保险账户里每年的分红还能让你的养老金更上一层楼。

但如果你追求的是快速回本、高收益回报，这款产品都不适合

大贺说点心里话

产品分析我都帮你做完了。

但"怎么买最划算"这件事，可能比选产品更重要。