国寿万里优悠：每年保证派息3.73%，但有3个坑必须说清楚

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

作为两个孩子的爸爸，这些年帮100多个家庭规划过教育金，今天聊聊国寿刚出的这款"万里优悠"。

你需要一笔「不能出错」的钱吗？

前几天刷到一条新闻，2025年几十所大学学费集体上涨。

北京交通大学威海校区的中外合办专业，学费从5万直接涨到10.5万，涨幅110%。

上海视觉艺术学院更夸张，68000元一年，四年下来27.2万。

为什么涨这么猛？

教育部财政拨款缩减了39.6亿，高校只能把缺口转嫁到学费上。

一所万人规模的大学，少拿1亿拨款，摊到每个学生头上就是多交1万块。

这让我想起很多家长问我的问题：孩子未来30年的学费，怎么才能不出差错？

养孩子这事，最怕的就是钱跟不上。

孩子人生前30年，成长、读书、成家、买房、创业，哪一样能靠"分红好不好"来决定？

你总不能说今年保险分红不好，孩子学费不交了，这不现实。

还有一种人，人到35，在职场中狗都不如。

早做打算，不至于哪天突然被裁时措手不及。

知道自己饿不死，这很重要。

这两类需求，指向同一个答案：你需要一笔"确定的钱"。

场景一：给孩子的30年确定现金流

咱们先算笔账。

给刚出生的孩子买这款产品，从孩子5岁开始领钱，一直领到30岁。

每一年的利息都是确定的，白纸黑字写在合同里，不受市场波动影响。

学费这种刚需，不能靠运气。

5岁上幼儿园、7岁上小学、18岁上大学、22岁读研或工作、25岁成家、30岁买房……

每一个节点都需要钱，而且是"必须到账"的钱。

这款产品作为学费、教育金特别合适。

等孩子30而立了，自己足够成熟稳重了，这笔现金流变成分红也没问题。

那时候孩子有了自己的判断力，可以决定这笔钱怎么用。

账户里剩下的本金还能继续滚，将来传承给孙子也行。

场景二：给35岁的自己一份兜底

另一个场景：35岁的你，给自己买。

35岁投保，40岁开始领钱，可以一直领到65岁。

整整25年，每年都有一笔确定的现金流进账。

不管是被裁员、创业失败、还是行业下行，每年这笔确定的现金流，就是你重新出发的底气。

到了65岁，社保养老金的现金流接上了，你可以松口气。

此时保险账户里每年的分红还能让你的养老金更上一层楼，也挺合适。

确定的钱办确定的事，这是这款产品最核心的价值。

产品核心：保证派息3.73%的真相

说完场景，咱们来拆解产品本身。

市面上很多人说这款产品"每年保证派息3.88%"，这话对，但没说全。

所有跟你说派息3.88%的人全是玩文字游戏，没有讲清楚情况。

我用一个真实案例来说明：

40岁女性，每年交20万，交5年，总保费100万。

从保单第5年开始，每年派息37310元，派发到保单第30年，连续派发26年。

注意，派息金额不是38800元。

为什么？

因为所谓的"派息3.88%"，是指派发基本金额的3.88%，而基本金额不等于保费。

以这个保单为例，100万的保费，基本金额是961585。

产品的实际派息率是3.73%（37310÷100万），这3.73%是完全确定的。

港险市场上，如此高的派息比例，还是保证派息，几乎没有第二个。

3.73%看起来不高？

要知道这是"保证"的，不是预期、不是演示、不是非保证。

白纸黑字写进合同，26年雷打不动。

长期收益：吃息26年，本金还能翻倍

很多人担心：每年领钱，本金会不会被掏空？

恰恰相反。

吃息的同时，本金还在快速增长，长期能翻好几倍。

还是上面那个案例：

从保单第5年，每年领3.73万的利息，一直领到保单第30年。

总共保证领回97万的利息。

此时保单里剩余的本金还有140万，总收益接近240万！

100万本金，领走97万利息，账户里还剩140万。

这笔账怎么算都划算。

如果继续持有，领到90岁（保单50年），本金甚至能涨到近400万！

这就是复利的力量。

你在前面吃息，后面的本金在默默生长。

传承功能：无限次更换被保人

这款产品还有一个杀手锏：无限传承。

保单满一周年后可无限次更改被保人。

可以给你的儿子，孙子接着吃息。

第5个保单周年日起可行使保单分拆权益，把一张保单拆成多张，分给不同的孩子。

更厉害的是，每次转换受保人后，保单保障年期延长至新受保人138岁。

无限传承，吃息永动机。

每一代的现金流都能安排好，账户里剩下的本金还越滚越大。

爷爷买的保单，孙子还能继续领钱，这就是"确定的钱"的终极形态。

安全背书：国家队的实力

说句实话，就算是一模一样的两款产品，如果有一个是国寿出的，那都得高看一眼。

买保险图得就是一个放心，而国寿这家公司就是稳的代表。

股东很强：中华人民共和国财政部持股90%，全国社会保障基金理事会持股10%。

把钱放这里，跟你放社保里，一个安全等级。

再看分红实现率：

国寿过往所有终期红利实现率都在100%及以上。

终期红利实现率平均值100%，最高100%，高于70%占比100%。

这个水平，就算是跟香港一众世界顶级保险集团比，也是强得可怕。

注意事项：这些缺点你要知道

说完优点，缺点也必须讲清楚。

第一，派息不够快。

产品从保单第5年开始派息。

这个速度，在内地算快的，但是在香港不够看。

其它派息类产品，可能下个月就派息，或者保单第一年结束就派息。

第二，30年后现金流变成非保证。

保证派息只持续到保单第30年。

30年之后虽然每年也有3.73%的现金流，但属于周年红利，是非保证的。

虽然国寿历史分红实现率好，但依然有一定的不确定性。

第三，保证回本慢。

保证回本时间需要25年，属于非常慢的。

如果你追求的是快速回本、高收益回报，这款产品都不适合。

使用范围比较窄，它解决的是人生关键阶段不能出错的钱，不是用来博收益的。

大贺说点心里话

这款产品适合谁，不适合谁，我今天都说清楚了。

但怎么买最划算、有没有内部渠道能省钱，这些信息差才是真正值钱的。