宏利「宏挚传承」：被吹成"躺赚神器"的港险，我扒了5个月数据告诉你真相

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

今天这篇文章，我准备了很久。

2025年5月，六大国有银行第七次下调存款利率——1年期定存跌到0.95%，3年期1.25%，5年期1.3%。

你没看错，把钱存银行5年，年化收益还不如通胀。

这时候，朋友圈里各种"港险躺赚""美元资产配置"的声音又冒出来了。

其中被提得最多的，就是宏利「宏挚传承」。

说实话，这款产品我从去年4月上市就开始跟踪，到现在快两年了。

它确实帮宏利把总保费推到了市场前三，也确实是很多人口中"中短期理财首选"。

但它真有那么神吗？

今天咱们用数据说话，把这款产品从头到脚拆一遍。

回本速度：资金何时「解锁」？

买储蓄险最怕什么？

钱被锁住，急用的时候拿不出来。

所以第一个要看的，就是回本速度——你交进去的钱，多久能拿回来？

我帮你算一笔账。

宏利「宏挚传承」5年缴的话，预期6年就能回本，保证回本是18年。

什么意思？

就是说，如果一切按预期走，你第6年想退保，本金一分不少拿回来。

就算最差情况，18年也保证回本。

不同缴费期的回本速度我整理成表了：

你看，整付保费预期3年回本，3年缴预期5年回本，10年缴预期8年回本，15年缴预期13年回本。

规律很明显：缴费期越短，回本越快。

这个速度在市场上是什么水平？

说白了就是第一梯队。

很多人买港险有个误区，觉得收益高就行，流动性无所谓。

但我见过太多案例了——孩子突然要出国、家里老人生病、生意上需要周转，这时候发现保单还没回本，退保要亏一大笔。

宏挚传承的回本速度，给你留了足够的安全边际。

就算中途有变化，也不至于被套牢。

这一点，对于10-20年有明确用钱计划的人来说，特别重要。

收益表现：20年能赚多少？

回本快是基础，但买储蓄险终归是为了赚钱。

那宏挚传承的收益到底怎么样？

咱们还是用数据说话。

5年缴的情况下，10年IRR（内部收益率）是4.29%，20年IRR能达到6%。

第47年，IRR达到**6.5%**的峰值，之后终身按照6.5%进行复利增值。

这个数字什么概念？

对比一下你就知道了。

2025年2月，国内固收类理财产品的年化收益率已经降到2.27%，现金管理类产品更惨，只有1.46%。

银行存款就更别提了，5年期定存才1.3%。

也就是说，宏挚传承10年的收益率，是银行5年定存的3倍多。

20年6%的IRR，更是碾压市面上绝大多数稳健型理财产品。

别光听我说，看看和同行的对比：

从表里可以看出，宏挚传承在前20年的收益表现，确实遥遥领先友邦、保诚、永明这些大牌保司的同类产品。

特别是10年和20年这两个节点，优势非常明显。

而且它的保证收益也不差，属于市场第一梯队，仅次于永明。

这个产品我研究透了，它的设计逻辑很清晰：前20年爆发力拉满，专门为教育金、养老储备这类中期需求服务。

你要是规划孩子10-15年后的留学费用，或者给自己存一笔20年后的养老钱，这个收益曲线刚好匹配。

当然，如果你追求的是50年以上的超长期增值，那可能要综合考虑其他因素。

但对于大多数人的实际需求，20年内的高收益已经足够有吸引力了。

灵活提取：钱怎么用、何时用？

收益高、回本快，但如果提取不灵活，等于钱还是被锁着。

宏挚传承在这方面做得怎么样？

说实话，是我见过的同类产品里玩法最多的。

先说最经典的"566"提领方案：6万美元×5年缴，第6年起每年提取18000美元。

从对比图可以看出，保单前14年，宏挚传承的账户价值最有优势。

也就是说，你早期提钱，它比别人更抗造。

但更让我眼前一亮的是**"无忧选"**这个设计。

什么是无忧选？

简单说，就是今年交完保费，明年就能开始领钱。

整付保费第2个保单周年就能开始提领，5年缴第6个保单周年开始，10年缴第11个保单周年开始。

而且提取的是终期红利，不动你的保证现金价值，本金稳稳的。

我给你举个例子：

一次性交10万美金，一周年之后就可以从终期红利入账5002美元，大概**5%**的收益。

本金不受损，利息一直有。

如果你选择从第10年才开始入账，每年到手金额可以达到9300美金。

这个设计特别适合年龄比较大的客户，或者希望每年有稳定现金流、但本金还要继续增值的人。

无论你想"早用钱、多提领、先回本再领钱"，都能找到适合的方案。

这种灵活性，在同类产品里确实少见。

传承功能：一张保单如何「传三代」？

如果你买储蓄险不只是为了自己用，还想留给下一代，那传承功能就很重要了。

宏挚传承在这方面做得很细致，我给你列一下：

• 支持无限次更换受保人
• 支持保单分拆
• 支持后备受保人机制
• 支持保单暂托选项
• 身故赔偿可分期支付

什么意思？

就是这张保单可以一直传下去，不用担心受保人变更的问题。

如果你有多个孩子，可以把保单分拆给他们。

万一出意外，还有后备受保人接手，不会让保单失效。

这些功能加在一起，基本覆盖了大部分家庭传承的需求场景。

对于高净值家庭来说，一张保单能解决跨代财富传递的问题，还能避免很多潜在的纠纷，确实省心。

公司背书：宏利靠谱吗？

产品再好，背后的公司不行也白搭。

宏利这家公司，我跟了很多年，给你说几个关键数据：

宏利金融在香港、多伦多、纽约、菲律宾四大证券交易所上市，在亚洲、加拿大和美国分别拥有超过125年、135年和160年的历史。

全球十大人寿保险公司之一，服务超过3600万客户。

在香港，宏利是最大的强积金服务供应商，市场占有率27.6%。

什么是强积金？

就是香港的养老金制度，政府强制要求的。

能拿下这个市场，说明资管能力得到了香港政府的背书。

评级方面，标普、惠誉评级均为AA-，穆迪评级A1，属于非常稳健的水平。

但我更关心的是分红实现率——毕竟储蓄险的收益很大一部分来自分红。

如果保司说的和做的不一样，那计划书上的数字就是废纸。

宏利的投资风格非常稳，重仓固收类资产，按揭固收占比近80%，纯权益不到10%。

这种配置意味着收益波动小，更容易兑现承诺。

实际表现呢？

2024年，99%的终期红利保险达到了95%以上总现金价值比率，95%的终期红利保险达到了超过95%分红实现率。

这个数据什么水平？

在香港保险市场属于非常优秀的表现。

而且宏挚传承只有终期红利，没有周年红利/复归红利，所以你只需要看终期红利的实现率就够了。

从目前的数据来看，确实让人安心。

总结：谁最适合这款产品？

说了这么多，宏利「宏挚传承」到底适合谁？

我给你画个精准画像：

中短期理财需求者：如果你10-20年内有教育金、养老金规划，追求稳健高收益，这款产品的收益曲线刚好匹配。

资金流动性刚需人群：如果你不想长期占用资金，希望快速变现，它的回本速度和灵活提取方案能满足你。

家庭传承规划者：如果你是高净值家庭，需要跨代传递财富、避免纠纷，它的传承功能够用。

目前宏挚传承的优惠力度还在，如果你正好有这方面的需求，现在确实是个不错的时机。

大贺说点心里话

这篇文章写了3000多字，但有些事情文章里不方便说太细。

比如怎么买更划算、哪些渠道有内部政策、具体方案怎么设计——这些才是真正省钱的关键。