友邦盈御3：港险圈的"稳妥之选"，但有个问题99%的人没想清楚

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

帮助过100多个家庭规划子女教育金，今天聊一款被问得最多的产品——友邦「盈御多元计划3」。

很多家长不知道，现在送孩子去美国读私立大学，一年费用已经超过60万人民币了。

斯坦福2024-25学年总费用87,225美元，耶鲁年费用首次突破9万美元。

更扎心的是，私立大学学费每年还在以**3%-5%**的速度往上涨。

别等到用钱时才着急。

提前规划很重要，这也是为什么越来越多家长开始关注港险储蓄险。

那盈御3到底值不值得买？

先说结论。

结论：盈御3是稳健派的最优选

如果你没接触过港险，可以优先考虑这类产品。

选它不会出错。

收益不是最高的，但也能排前几名——长期收益最高能达到7.19%，和宏挚传承、富饶千秋打平，在主流保险产品里稳居前5。

更重要的是，投资和分红实现率都比较稳，公司背景不错也让人放心。

算一笔账你就明白了：

现在每年存10万美元，存5年，从第6年开始每年提取6%。

等孩子18岁上大学时，你已经有一笔稳定的现金流可以覆盖学费，账户里还有持续增值的本金。

不过，我必须提前说清楚——盈御3的定位是"稳"，不是"猛"。

如果你追求极致收益，后面会详细分析它和激进型产品的差距。

接下来，我从三个核心理由展开说。

核心理由一：投资策略稳健

盈御3给我最深的印象就是"稳"。

看它的资产配置就知道了：

固收类投资占比最低25%，最高能做到100%。

大部分都投资于国债和企业债券，而且投资了不同区域来分散风险。

这样的投资策略决定了盈御3的收益会略微低一些。

但更加稳健。

再看友邦整体的投资盘子。

根据2024年中期业绩简报，友邦投资资产总额2,378亿美元，近7成投资于固收类资产。

更关键的是，超过7成的固收资产都是10年以上才会到期。

这意味着什么？

意味着友邦锁定了长期稳定的投资收益，不会因为短期市场波动而被迫调仓。

友邦在投资上相对稳定，这对于教育金这种长期规划来说，是个加分项。

你不用担心孩子正要上大学的时候，赶上市场大跌，账户缩水一大截。

核心理由二：分红兑现力强

买储蓄险，最怕的就是"画大饼"。

计划书上写得漂亮，实际拿到手的少得可怜。

友邦在这方面表现相当不错。

过往产品的分红实现率，最高169%，最低65%，平均值达到93.9%。

更亮眼的是终期红利的分红实现率——平均值直接超过100%，达到108%，是目前整个香港保险公司里最高的。

为什么能做到？

看它的债券配置就明白了。

政府机构债券投资728亿美元，平均债券评级A+，主要集中在亚太地区。

公司债券组合750亿美元，A和BBB评级合计占比88%，平均评级A-。

友邦的投资布局非常稳健，地域分布也比较分散，有足够能力获得持续的高收益。

这就是为什么它能把分红实打实地兑现出来。

核心理由三：品牌和股东背景

市场上甚至流传着一句话：

香港只有两家保险公司，一个是友邦，另一个是其他。

这话虽然夸张，但也说明了友邦的江湖地位。

24年上半年，友邦在香港保险长期业务里做到了9个第一，新造保单数目连续十年称冠。

再看股东背景。

截止到2024年6月，友邦前6大股东分别是纽约银行梅隆公司、摩根大通集团、花旗集团、美国资本集团、贝莱德集团、布朗兄弟哈里曼公司。

这6家公司都是全球顶级投资机构，管理的资产都超过万亿美元级别。

股权分散可共同承担风险，哪怕有一两家机构撤出，对友邦经营也不会造成太大影响。

对于教育金这种需要存十几二十年的钱，公司稳不稳、能不能一直在，是很多家长最关心的问题。

友邦的背景，至少能让你安心。

收益数据详解

说完"稳"，再来看具体能赚多少。

如果选择5年交，第10年的预期收益能做到2.8%。

这个数字看起来不高，但别急——20年为5.67%，30年为6.10%。

储蓄险就是这样，时间越长，复利效应越明显。

在前期的收益略差一些，这是盈御3的特点。

但拉长来看，表现并不差。

用比较常见的566提取方式来算：

每年交10万美元，交5年，从第6年开始每年提取6%。

第20年的时候，已经提取出来了45万美元，这时候账户里的现金价值还有53万。

这个水平在主流产品里也排到前10名。

提取到第40年时，账户现金价值有84万左右。

对于教育金规划来说，这个节奏刚刚好——孩子上大学时开始提取，一直到研究生毕业，账户还有剩余，可以继续增值或者作为其他用途。

与激进型产品的差距

说实话，盈御3不是收益最高的产品。

目前顶尖收益的产品，第30年能做到6.54%。

而盈御3只有6.10%，差了0.44个百分点。

长期收益方面，匠心传承2跃进版能做到7.42%，安盛盛利7.21%，盈御3是7.19%。

在保单的中后期，收益的差距会比较明显。

用同样的566提取方式对比，第40年时，盈御3的现金价值是84万左右。

而匠心传承2跃进版超过237万。

差了超过150万美元。

而且越往后收益差距越大。

为什么会这样？

看投资策略就知道了。

匠心传承2跃进版非常激进——固收类资产占比最低只有15%，最高只能做到40%；股权类资产最低60%，最高可做到85%。

高风险高收益，这是铁律。

选盈御3还是激进型产品，本质上是在选择你能接受的风险程度。

附加功能一览

除了收益，盈御3的功能也很齐全。

首先是提取方式灵活，支持30多种不同的提取方式，可以根据孩子的教育节奏来安排。

友邦还首创了红利解锁功能。

一般产品只能锁定红利，把浮动收益变成保证收益。

但盈御3可以在锁定1年后，每年保单年度终结后30日内行使一次解锁，把钱重新投回去参与投资。

这两个功能结合使用，可以更灵活地使用资金。

市场好的时候多投资，市场差的时候锁定收益，进可攻退可守。

货币转换也很实用。

盈御3支持9种货币转换：人民币、港元、美元、英镑、欧元、新加坡元、澳门币、加元、澳元。

可以最大程度的避免汇率风险。

现在澳洲签证费从710澳币涨到1600澳币，加拿大留学许可也在收紧，留学目的地越来越多元化，多币种配置很有必要。

当然，大部分朋友都会选择美元保单，收益最高，币种也比较稳定。

还有一个彩蛋——卓越成绩奖。

• 托福110分以上获680美元
• IELTS平均8分以上获680美元
• SAT 1500分以上获680美元
• 全球前10大学录取获2800美元

钱不多，但对孩子来说也是一种学习上的激励。

服务体验与门槛

友邦的盈御多元3的缴费方式非常灵活，可以选择趸交、3年、5年或者10年交。

有9种货币的保单可以选择，而且最低保费整付7500元，期交2000美元就能上车，门槛不高。

还有一点不得不提——友邦有自己的app。

在手机上自己操作，就可以更新信息、保单缴费、提取款项、更改受益人等等，非常方便。

目前香港只有极少数的保险公司可以做到这一点。

对于长期持有的保单，服务体验真的很重要。

最终建议：适合谁，不适合谁

盈御多元计划3成为了很多刚刚入门港险朋友的第一选择，这是有道理的。

适合的人：

• 第一次接触港险，希望选个稳妥的
• 给孩子存教育金，追求确定性
• 看重品牌和公司背景
• 不想操太多心，放着就行

不适合的人：

• 追求极致收益，能接受高波动
• 已经有其他稳健资产配置，想用港险博高收益
• 对友邦品牌没有特别偏好

友邦的盈御3也并不是适配所有人。

另外，股权过于分散，对整个集团的决策效率和创新度也会产生一定的影响，这是客观存在的。

最终怎么选，还是要结合自己的实际需求。

大贺说点心里话

盈御3是个好产品，但"好"不等于"最适合你"。

教育金规划是个系统工程，产品只是其中一环。

更重要的是：你知不知道怎么买更划算？