国寿万里优悠：每年保证派息3.88%？别被忽悠了，真实收益只有这个数

你好，我是大贺。

今天聊一款元旦前刚上市的产品——国寿「万里优悠」。

说实话，刚看到宣传的时候，我是兴奋的。

保证派息、比例不低、还是国寿出品，这几个标签放一起，很难不多看两眼。

但仔细研究完条款，做了几个计划书对比后，一下冷静了。

这款产品有它独特的价值，但也有销售人员绝对不会告诉你的坑。

今天咱们就来客观聊聊。

你需要一笔「不能出错」的钱吗？

在聊产品之前，我想先问你一个问题：

你有没有一笔钱，是绝对不能出错的？

比如孩子的学费。

孩子5岁上幼儿园、18岁上大学、25岁读研、28岁结婚、30岁买房创业……

人生前30年，成长、读书、成家、买房、创业，哪一样能靠「分红好不好」来决定？

你总不能说，今年保险分红不好，孩子学费不交了吧？

这不现实。

再比如你自己的中年保障。

人到35，在职场中狗都不如。

今天还是骨干，明天可能就被优化。

早做打算，不至于哪天突然被裁时措手不及。

知道自己饿不死，这很重要。

如果你有这样的需求——需要一笔确定的、雷打不动的现金流，那这款产品值得你往下看。

如果你追求的是高收益、快回本，那可以直接划走，这款产品不适合你。

场景一：给孩子的30年确定现金流

先说第一个场景：给孩子买。

给刚出生的孩子投保，从孩子5岁开始领钱，一直领到30岁。

每一年的利息都是确定的、写进合同的，不受市场波动影响。

这意味着什么？

• 孩子5岁上幼儿园，有钱
• 12岁上初中，有钱
• 18岁上大学，有钱
• 22岁读研，有钱
• 25岁创业，有钱
• 28岁结婚买房，还有钱

人生前30年最需要花钱的阶段，每一笔都是确定的。

给孩子最好的礼物是确定性。

这句话我说了很多年，这款产品是少数能真正做到的。

等孩子30而立了，自己足够成熟稳重了，这笔现金流变成分红也没问题。

可以给孩子多点支持，你自己想拿走补充养老金，也没问题。

账户里剩下的本金还可以传承给孩子甚至孙子。

场景二：给35岁的自己一份兜底

第二个场景：给自己买。

35岁投保，40岁开始领钱，可以一直领到65岁。

这25年，正好覆盖了职场最危险的阶段——40岁以后，随时可能被裁。

每年这笔确定的现金流，就是你重新出发的底气。

被裁了？

没关系，每年还有一笔钱进账，不至于断粮。

可以从容地找下一份工作，可以尝试创业，可以陪孩子读书。

到了65岁，社保养老金的现金流接上了，你可以松口气。

此时，保险账户里每年的分红还能让你的养老金更上一层楼。

2025年有个数据很有意思：中国家庭的商业保险配置比例达到71.2%，其中年金险配置增速达18.9%。

越来越多人意识到，光靠工资和社保不够，需要给自己多一层保障。

这款产品，就是给中年人的一份兜底收入。

产品核心：保证派息3.73%的真相

好，场景讲完了，咱们来看产品本身。

市面上很多人说这款产品「保证派息3.88%」，这话对，但也不对。

对在哪？

产品条款确实写了派发基本金额的3.88%。

不对在哪？

基本金额不等于保费。

我给你算笔账：

40岁女性，每年交20万，交5年，总保费100万。

100万保费对应的基本金额是961585，不是100万。

所以实际派息是961585 × 3.88% = 37310元。

换算成保费的比例：37310 ÷ 100万 = 3.73%。

所有跟你说派息3.88%的人，全是玩文字游戏，没有讲清楚情况。

但话说回来，3.73%的保证派息率，在港险市场上依然是顶级水平。

如此高的派息比例，还是保证派息，几乎没有第二个。

从保单第5年开始，每年派息37310元，派发到保单第30年，连续派发26年。

这26年的现金流，全是白纸黑字写进合同的。

长期收益：吃息26年，本金还能翻倍

很多人担心：每年领钱，本金会不会越领越少？

恰恰相反。

吃息的同时，本金还在快速增长，长期能翻好几倍。

还是上面那个例子：

从保单第5年，每年领3.73万的利息，一直领到保单第30年。

总共保证领回97万的利息。

此时保单里剩余的本金还有140万，总收益接近240万！

如果继续领到90岁（保单50年），本金甚至能涨到近400万！

这就是这款产品最有意思的地方：

一边吃息，一边本金还在涨。

传承功能：无限次更换被保人

财富传承，不是有钱就行。

关键是怎么让钱持续发挥作用。

这款产品有个杀手锏功能：保单满一周年后可无限次更改被保人。

什么意思？

你买了这份保单，先自己吃息。

等你不需要了，可以把保单转给儿子，儿子接着吃息。

儿子不需要了，再转给孙子。

每次转换受保人后，保单保障年期延长至新受保人138岁。

无限传承，吃息永动机。

一份保单，三代人用。

每一代的现金流都能安排好，账户里剩下的本金还越滚越大。

第5个保单周年日起还可以行使保单分拆权益，把一份大保单拆成几份小保单，分给不同的孩子。

钱要活得比人久。

这款产品真正做到了。

安全背书：国家队的实力

买保险图得就是一个放心，而国寿这家公司就是稳的代表。

先看股东：

中华人民共和国财政部持股90%，全国社会保障基金理事会持股10%。

把钱放这里，跟你放社保里，一个安全等级。

再看分红实现率：

国寿过往所有终期红利实现率都在100%及以上。

终期红利实现率平均值100%，最高100%，高于70%占比100%。

这个水平，就算是跟香港一众世界顶级保险集团比，也是强得可怕。

注意事项：这些缺点你要知道

最后说说缺点，帮你做决策。

第一，派息不够快。

产品从保单第5年开始派息。

这个速度，在内地算快的，但是在香港不够看。

其它派息类产品，可能下个月就派息，或者保单第一年结束就派息。

第二，30年后现金流变成非保证。

保证派息只持续到保单第30年。

30年之后虽然每年也有3.73%的现金流，但属于周年红利，有一定不确定性。

第三，保证回本时间需要25年。

如果你追求快速回本、高收益回报，这款产品都不适合。

使用范围比较窄，它解决的是人生关键阶段不能出错的钱。

大贺说点心里话

这款产品适合谁、怎么买最划算，其实还有很多门道。

同样的保障，不同渠道价格可能差很多。