20款港险深度横评留学家庭花了3个月研究发现90的人都选错了产品

2026-03-12 21:45 来源：网友分享

20款港险深度横评：留学家庭花了3个月研究，发现90%的人都选错了产品

你好，我是大贺。

北大硕士，深耕港险9年，帮过200多个留学家庭做教育金规划。

今天这篇文章，我憋了很久。

起因是上个月，一位妈妈找到我，说她去年给孩子买了一款"网红港险"，结果算了一下，等孩子18岁上大学时，这笔钱的收益还不如她想象中的一半。

她问我："大贺，为什么没人告诉我，港险产品之间差距这么大？"

说实话，这个问题我被问过无数次了。

留学费用年年涨，你的教育金跟上了吗？

就在上个月，杜克大学公布了2025-26学年的费用——92,042美元，折合人民币超过65万。

耶鲁、哈佛、斯坦福，全都进入了"9万美元俱乐部"。

更扎心的是，这个数字每年还在以5%左右的速度往上涨。

10年后，美国顶尖大学一年的费用可能要100万人民币起步。

所以很多家长问我：现在开始存教育金，来得及吗？

该怎么选？

今天这篇文章，我把市面上20款主流港险产品全部拉出来横评，用一套"决策树"的方法，手把手带你找到最适合自己的那一款。

不管你是5年交还是2年交，不管你是想20年后一次性取出，还是想每年提领当养老金——看完这篇，你就知道该买哪个了。

第一步：你为什么考虑港险？

在开始选产品之前，我们先回答一个更根本的问题：港险到底适不适合你？

很多人只知道港险收益高，但说不清高在哪里。

我用最简单的话说清楚：

香港储蓄分红险的中长期收益在6%-6.5%左右，而内地长期险种的回报率只有2.0%-3.2%。

这个差距有多大？

我给你算一笔账：

同样30万美金，按6%复利和3%复利，30年后差多少？

6%复利：30万变172万美金
3%复利：30万变73万美金

差了整整100万美金，折合人民币700多万。

这就是复利的威力。

1的复利终值曲线图，展示2%、4%、6%年利率下1-99年的终值变化

为什么港险能做到这个收益？

两个核心原因：

第一，投资范围更广。

香港保险可以投资全球市场的股票、对冲基金、共同基金等权益类资产。

而内地保险主要投资国内市场，境外投资只占2%左右，大部分是银行存款和债券。

第二，货币选择更多。

香港保单提供多达9种货币选项——美元、港元、人民币、英镑、欧元、澳元、加元……

而且从第3个保单周年日开始，每年都可以免费转换一次货币，终身不限次数。

这对留学家庭意味着什么？

现在存美元，以后交学费不慌。

你想想，孩子10年后去美国读书，学费是美元计价的。

如果你现在存人民币，到时候汇率怎么变，谁也说不准。

但如果你现在就存美元保单，未来直接用美元交学费，汇率风险就锁死了。

更别说，港险还有一堆实用功能：可以变更被保人、可以拆分保单、可以设置简易信托……这些功能都是实打实写进合同的，一次投保，终身享用。

所以，如果你有以下任何一个需求，港险就值得考虑：

想要5%以上的长期稳定收益
有子女海外教育规划
想做美元资产配置
有财富传承需求

如果你的答案是"是"，那我们继续往下走。

第二步：你打算交几年？

确定了港险适合你，下一个问题就是：交几年？

市面上最常见的缴费期限是5年交和2年交。

这两个选择，适合的人群完全不同。

5年交：每年交的钱少一些，压力小，适合大多数工薪家庭。

比如每年交6万美金，5年总共交30万美金。

2年交：每年交的钱多，但总缴费期短，适合手头有一笔闲钱、想快速完成投入的人。

比如每年交15万美金，2年总共也是30万美金。

你可能会问：同样是30万美金，5年交和2年交有什么区别？

区别很大。

2年交的钱更早进入账户，开始复利的时间更早，所以同等条件下，2年交的最终收益会更高。

但2年交的门槛也更高——每年15万美金，折合人民币100多万，不是每个家庭都能承受。

我的建议是：

如果你每年能拿出40-50万人民币，选2年交
如果你每年预算在30万人民币左右，选5年交

确定了缴费期限，我们就可以进入下一步了。

接下来的分析，我会同时展示5年交和2年交的数据，你可以根据自己的情况对号入座。

第三步：你什么时候要用钱？

这是最关键的一步。

很多人买港险的时候，只看"30年收益多少"、"50年收益多少"。

但实际上，你什么时候用钱，决定了你该买哪款产品。

为什么？

因为不同产品的收益曲线完全不同。

有的产品前期爆发力强，10年、15年的时候收益领先。

有的产品后劲足，要到30年、40年才显出优势。

如果你买了一款后期发力的产品，结果孩子18岁要用钱，你一看收益，可能还不如另一款前期强的产品。

这就是选错了。

所以，我把用钱时间分成三档，分别告诉你该怎么选：

情况一：6-20年内要用钱

典型场景：孩子现在5岁，15年后上大学；或者你现在40岁，想在55-60岁退休时有一笔钱。

提前5-10年准备，轻松应对百万学费。

这种情况，你需要的是前期收益强的产品。

5年交的最优解：宏利「宏挚传承」

直接看数据：

5年交，6年回本——市场最快
9年复利到4%
14年本金翻倍，复利5.8%
21年本金翻3倍，复利6%

顶级香港储蓄分红险预期总收益对比表（0岁男孩、年交6万美元、交5年）

顶级香港储蓄分红险预期复利IRR对比表（0岁男孩、年交6万美元、交5年）

你看这张图就明白了：在保单前20年，宏挚传承是断层领先的。

如果你想在6-20年这个期间用钱，它具有压倒性的优势。

忠意「启航创富（卓越版）」在15-22年收益也很高，但我更推荐宏挚传承。

原因很简单：宏利是百年老牌保司，香港强积金市占率第一，分红样本更多，可信度更高。

2年交的最优解：同样是宏利「宏挚传承」，以及周大福「飞扬盛世」

顶级香港储蓄分红险预期总收益对比表（0岁男孩、年交15万美元、交2年）

顶级香港储蓄分红险预期复利IRR对比表（0岁男孩、年交15万美元、交2年）

2年交的情况下，宏挚传承依然是前20年的天花板。

周大福「飞扬盛世」是个新选择，数据也很亮眼：

预期5年回本
10年IRR 4.25%
15年IRR 5.36%
20年IRR 6.08%
25年IRR 6.22%
30年IRR 6.42%
34年到6.5%

全周期几乎没有短板。

硬要说缺点，就是前20年表现没有宏挚那么"变态"。

情况二：20-30年后用钱

典型场景：孩子刚出生，给他存一笔钱，等他30岁创业或结婚时用；或者你现在30岁，想存一笔养老金，60岁以后用。

这种情况，你需要的是中后期收益稳的产品。

2024年7月开始，香港保险实行限高政策，所有产品收益率最高不会超过6.5%。

所以50年以后，大家都差不多。

关键是看谁先到6.5%。

按达到6.5%的时间排序：

安达「传承首创V丰成」：27年
保诚「信守明天」：28年
友邦「环宇盈活」：30年
永明「星河传承II」：35年

如果只看数字，安达最快。

但如果考虑品牌、资管能力、分红稳定性，我的推荐顺序是：

友邦「环宇盈活」> 永明「星河传承II」> 保诚「信守明天」> 安达「传承首创」

为什么友邦排第一？

后面"品牌vs收益"那一章我会详细说。

情况三：30年以上长期持有

典型场景：纯粹做财富传承，不急着用钱，想让这笔钱一直滚下去，传给下一代。

这种情况，限高政策下大家都是6.5%，差距不大。

你更应该关注的是保险公司的长期稳定性——毕竟是要传给下一代的钱，你得确保这家公司50年后还在。

这时候，百年老牌保司就有优势了：宏利、友邦、保诚、安盛、永明，都是经历过两次世界大战还活着的公司。

用时间换收益，这才是聪明的做法。

第四步：你需要定期提领吗？

前面说的都是"一次性取出"的情况。

但很多人买港险，不是为了一次性拿走，而是想每年提领一部分，作为养老金或者孩子的生活费。

这种需求，产品选择又不一样了。

先说结论：

提领环节基本上大家只用关注两款产品：20年内看宏挚传承、20年后看星河尊享II。

我把几种常见的提领方案都测算了一遍，给你看看数据。

方案一：第6年开始，每年提取6%（18000美金）

5年交从第6年开始每年提取18000美金的账户余额对比表

这是一个比较温和的提领方案，适合不急着用钱、但想每年有点现金流的人。

结论：

前20年：宏挚传承账户余额最高
20年后：永明「星河尊享II」大幅领先，一直到终身都是最高

方案二：第6年开始，每年提取7%（21000美金）

5年交从第6年开始每年提取21000美金的账户余额对比表

提领比例提高到7%，很多产品就扛不住了——账户余额会提前归零，保单断掉。

这种情况下，能活下来的产品里：

前20年：宏挚传承依然最强
20年后：星河尊享II账户余额领先得很明显

周大福「匠心传承2」和富卫「盈聚天下」也还不错，跟星河尊享II差距不大。

但说实话，正常人都会选综合表现更好的星河尊享II——永明是百年全球品牌，富卫只是港资品牌，选谁不用纠结。

方案三：第10年开始，每年提取8%（24000美金）

5年交从第10年开始每年提取24000美金的账户余额对比表

晚几年开始提领，每年提的比例可以更高一些。

结论不变：

20年内：宏挚传承最强
20年后：星河尊享II最强

方案四：第15年开始，每年提取12%（36000美金）

5年交从第15年开始每年提取36000美金的账户余额对比表

这是一个比较激进的提领方案，适合退休后需要高现金流的人。

这种情况有点复杂：

前20年：宏挚传承和启航创富都有优势
20-30年：保诚「信守明天」最强
30年后：星河尊享II依然能打，但没有之前那么强势了

注意：提领开始的时间越晚，星河尊享II的竞争力就越弱。

如果你打算15年后才开始提领，可以多考虑一下保诚「信守明天」。

2年交的提领情况

2年交从第5年开始每年提取15000美金的账户余额对比表

2年交的情况类似：

前10年：启航创富、月悦出息账户余额有优势
10-20年：宏挚传承、飞扬盛世打得有来有回
20年后：星河尊享II、盈聚天下更强

但大多数人不会只提领10年就退出。

如果你是40多岁投保，想规划终身现金流，那最终还是星河尊享II更稳。

总结一下提领场景的选择逻辑：

你的情况	推荐产品
20年内要大量提领	宏利「宏挚传承」
20年后开始提领，想领一辈子	永明「星河尊享II」
15年后才开始提领	可以考虑保诚「信守明天」

第五步：你更看重品牌还是收益？

走到这一步，你可能已经有了初步的选择。

但还有一个问题需要回答：你更看重品牌，还是更看重收益？

这不是一个非此即彼的问题，但确实会影响你的最终决策。

为什么品牌很重要？

港险是一个需要持有20年、30年甚至更久的产品。

这么长的时间里，保险公司的稳定性、资管能力、分红兑现能力，都会直接影响你的最终收益。

分红实现率就是一个关键指标——保险公司承诺给你的分红，到底能兑现多少？

2024年7月开始，香港保险实行限高政策，所有产品收益率最高不会超过6.5%。

这意味着，以后比的不是谁画的饼大，而是谁能把饼做出来。

大品牌的优势就体现出来了：

历史更长，分红数据更多，可预测性更强
资管规模更大，投资能力更稳
抗风险能力更强，不容易出幺蛾子

各大保司品牌力对比

第一梯队：宏利、友邦

业内流传着这么一句话："香港只有两种保司，友邦和其他。"

这话虽然有点夸张，但友邦在香港的地位确实是顶级的。

它是香港拥有最多保单的保险公司，客户超360万。

每3个拥有个人医疗保险的香港人，就有1个是友邦客户。

友邦保险公司简介

宏利同样强悍。

它是加拿大百年老牌保司，管理着香港**27.9%**的强积金资产，全港第一。

宏利金融有限公司简介

宏利公司品牌力上没话说，属于国际顶尖的保险公司。

第二梯队：保诚、安盛、永明

这三家也都是百年老牌，各有特点：

保诚：英式分红的引领者，香港唯一一家有超过30年英式分红运营经验的公司
安盛：低调但实力雄厚，全球资管规模1.5万亿美元
永明：资管8万亿港元，首创美元、人民币、加元、澳元四种货币相同收益

第三梯队：周大福、富卫、忠意、万通等

这些公司规模相对小一些，但也各有亮点。

比如忠意的「启航创富」，15-22年收益全场最高。

但问题是：忠意分红产品样本数量较少，即便全是100%，参考意义也没宏利那么强。

我的建议

如果你是保守型投资者，更看重确定性，选大品牌：友邦、宏利、保诚、永明。

如果你愿意承担一点不确定性，追求更高收益，可以考虑周大福、忠意等新兴力量。

但不管怎么选，都要记住一点：港险是长期投资，别为了多那么一点收益，去赌一家公司的未来。

决策树总结：你的最优解是？

好了，走完前面五步，我们来做个总结。

我把所有的决策路径画成一张图，你对号入座就行：

决策树

第一个问题：你打算交几年？

5年交 → 进入5年交路径
2年交 → 进入2年交路径

第二个问题：你什么时候要用钱？

5年交路径：

用钱时间	推荐产品
6-20年内	宏利「宏挚传承」
20-30年	友邦「环宇盈活」或永明「星河传承II」
30年以上	友邦、宏利、保诚、永明都可以

2年交路径：

用钱时间	推荐产品
6-20年内	宏利「宏挚传承」或周大福「飞扬盛世」
20-30年	友邦「环宇盈活」或永明「星河传承II」
30年以上	友邦、宏利、保诚、永明都可以

第三个问题：你需要定期提领吗？

提领需求	推荐产品
20年内开始提领	宏利「宏挚传承」
20年后开始提领	永明「星河尊享II」
15年后开始高比例提领	保诚「信守明天」

第四个问题：你更看重品牌还是收益？

偏好	推荐产品
品牌优先	友邦「环宇盈活」、宏利「宏挚传承」
收益优先	忠意「启航创富」、周大福「飞扬盛世」
人民币投保	永明「星河尊享II」（四币同价）