1、双方的意向沟通:双方进行谈判,明确共同商定的并购合作方案,确定双方的合作意向;
2、双方的尽调工作:买方对卖方进行尽职调查和尽调准备,包括对对象财务、管理结构、财务分析和法律状况等方面的尽调;
3、签订谅解备忘录:双方共同准备并签署谅解备忘录,标识出双方的合作意向;
4、保密协议的签订:双方应进行保密协议签订,将并购进行的一切谈判、尽调、合同、交易等信息纳入保密,以防止信息外泄对双方造成不利;
5、签订正式合同:双方基于谅解备忘录签订正式的并购合同,此时双方应详细描述各自的权利义务,保证合同得到有效实施;
6、交易完成:完成资金支付或者资产转移,双方开始交易完成;
7、法律注册和收尾事宜:双方完成交易后,根据不同情况,进行法律注册登记和收尾事宜,完成并购全流程。
以上就是并购的基本流程,但由于并购的复杂性、企业的不同,实际的并购流程会有一定的变化。此外,并购并非简单的交易模式,还有一些关键问题要妥善解决,如管理结构、竞争性质、尽职调查等,这些才是决定一次并购成功与否的关键因素之一。