零息债券的久期为什么随着时间增加而降低

零息债券的久期为什么随着时间增加而降低

答： 你可以把久期看成是现金流对时间的加权平均。息票利率高，则每次支付的利息多，前端现金流就大，久期相应就小；极端情况就是零息债券，久期最大，就等于债券的期限。

发行债券为什么会使负债增加

答： 您好 借：银行存款 贷：应付债券 增加应付债券

报考2022年中级会计职称对学历有什么要求？

答： 报名中级资格考试，除具备基本条件外，还必须具备下列条件之一

为什么在有效年折现率不变的情况下，付息频率的增加，不管是折价、平价、溢价发行的债券，都会导致债券价值的上升？

答： 你好同学，仅供参考： 随着付息频率的加快，折价发行的债券价值逐渐降低，溢价发行的债券价值逐渐升高；平价发行的债券价值不变。 对于分期付息的债券而言，如果“有效年票面利率＝有效年折现率”，则债券的价值＝债券的面值；其中，有效年票面利率＝（1＋票面利率/m）^m－1，有效年折现率＝（1＋折现率/m）^m－1，“m”表示的是每年付息次数，即付息频率。 （1）对于平价发行的债券而言，票面利率＝折现率，因此，有效年票面利率＝有效年折现率，所以，付息频率的变化不会影响债券价值，债券价值一直等于债券面值； （2）对于溢价发行的债券而言，票面利率>折现率，因此，有效年票面利率>有效年折现率，有效年票面利率/有效年折现率>1，并且，付息频率越高，“有效年票面利率/有效年折现率”的数值越大，所以，债券价值越来越高于债券面值，债券价值越来越高； （3）对于折价发行的债券而言，票面利率<折现率，因此，有效年票面利率<有效年折现率，有效年票面利率/有效年折现率<1，并且，付息频率越高，“有效年票面利率/有效年折现率”的数值越小，所以，债券价值越来越低于债券面值，债券价值越来越低。 纯手打，希望可以帮到您，祝您生活愉快，工作顺利，如满意，请给予五星好评以便更好地进行服务，谢谢！