忠意启航创富（卓越版）：这家193年老店的产品，凭什么前30年收益稳压全场？

你好，我是大贺，北大硕士，深耕港险9年。

最近有个现象挺有意思：很多人开始问我忠意的产品了。

要搁一年前，这公司在我这儿基本没什么存在感——那会儿市场上7%+收益率的产品都选不过来，忠意的产品实在太不起眼了。

但现在情况变了。收益率限高后，各家产品后期的演示收益都拉不开差距，甚至变得一模一样。这时候就得换个思路，学会往前看——看前期的收益表现，以及什么时候能触及**6.5%**的预期收益率。

我在分析傲珑盛世的时候，顺手对比了一下2年交热门产品的预期收益，一下子就注意到了忠意启航创富（卓越版）。

说实话，它能引起我注意，倒不是因为能较早达到6.5%——2年交的长线收益率只有6.21%。

让我眼前一亮的是，它前期"冲"得确实猛，很亮眼。

公司靠不靠谱很重要，产品数据更能说明一切。今天就来好好扒一扒这款产品。

收益演示：前30年稳居第一梯队

先单拎出来看看收益。我以0岁男孩、年交5万美元做了演示。

2年交（共10万美元）：保证14年回本，预期4年回本。

预期IRR方面：10年4.74%，20年6.09%，30年6.17%，长线6.22%。

放到市场上对比一下，2年交的启航创富（卓越版）4年预期回本，速度最快。

分阶段看收益就更明显了：

• 第10年：预期收益15万美元，比其他产品同期多1-2万美元左右
• 第20年：预期收益31万美元，比其他产品同期多0.5-2万美元左右

虽然领先幅度不算特别夸张，但胜在稳。

前30年里，你还真找不着第二款产品能像它这样，稳稳当当地一直跑在前面。

5年交表现：中规中矩但有亮点

再看5年交（共25万美元）：保证14年回本，预期7年回本。

预期IRR方面：10年3.75%，20年6.15%，30年6.16%，长线6.5%。

说实话，7年预期回本在5年交产品里没什么优势。

但看收益的话，前30年表现比较突出的有宏挚传承、启航创富（卓越版）和环宇盈活。

具体来说，启航创富（卓越版）在保单的15年到22年之间表现最好，其他时间也是第一梯队的水平。

30年以后就很普通了，长线收益率虽然能达到6.5%，但要到第85年。

提领短板：没有复归红利是硬伤

前面说的都是静态收益，接下来看提领表现。

先说结论：提领确实没啥优势。

原因很简单——这款产品没有复归红利。

没有复归红利意味着什么？提取的话，只能从保证金额和终期红利里面提，会影响到长期的复利增值效果。

验证一下。以常见的255提领为例（2年交，第5年起每年提取总保费的5%）：

第30年，启航创富（卓越版）账户余额24万美元，万年青星河尊享II账户余额32万美元。

566提领（5年交，第6年起每年提取6%）也是类似的情况：

第60年，启航创富（卓越版）预期账户余额78万美元，万年青星河尊享II 254万美元。

时间越长，差距越大。

功能与货币：齐全但只支持美元

看了一下产品小册子，功能还是很全的：

• 更换受保人、保单分拆等基础功能都有
• 终期红利锁定、保费假期等延伸功能也有

但有一点要注意：这款产品只支持美元保单，也没有提到货币转换功能。

有多元货币需求的朋友要综合考虑一下。

忠意集团：百年老店值得信赖

很多人没听过忠意，但它的母公司忠意集团成立于1831年，比友邦还早——是全球最大的保险和资产管理企业之一。

看看评级：A.M.Best财务实力评级A+，Fitch财务实力评级A+。

《财富》世界500强排名第245位，2024年保费收入952亿欧元。百年老店还是值得信赖的。

分红实现率才是硬道理。看看历史表现：2024年所有产品的分红实现率都达到了100%或以上。

这里插一句，最近看到一组数据挺有意思：2025年固收类银行理财产品业绩基准中枢达标率均值仅51.84%，近半数产品无法达到业绩基准。

对比之下，保险公司的履约能力就显得尤为重要了。

当然，参考的数据有点少，而且都是近两年推出的产品。不过公司还是靠谱的，未来分红表现也能期待一下。

总结：适合短期持有、不提领的人群

说了这么多，给这款产品做个定性。

优势明确：

• 前30年收益稳居第一梯队，2年交尤其亮眼
• 回本速度快，2年交4年预期回本
• 功能齐全，该有的都有
• 背后是193年历史的百年老店，分红实现率100%达成

劣势也很清晰：

• 没有复归红利，提领表现弱
• 后期收益很普通，2年交长线收益率只有6.21%，不适合长期持有
• 只支持美元，没有多币种选择

适合谁？

如果你没有提领的需求，想短期持有个30年左右就退保，那这款产品还是不错的。

它就像一个"短跑健将"——前30年冲得猛，但不适合跑马拉松。

如果你需要边存边取，或者打算持有40年以上传承给下一代，那市场上也有其他不错的选择，比如前面提到的万年青星河尊享II、环宇盈活等等。

毕竟每个人的需求不同，适合的配置方案也不一样。有人看重前期收益，有人看重提领灵活性，有人看重长线增长——没有最好的产品，只有最适合你的产品。

大贺说点心里话

产品分析到这里就结束了，但怎么买、从哪个渠道买，这里面的门道可能比产品本身更重要。