港险避坑指南：友邦盈御3、保诚创未来藏坑？3条铁律帮你躲开所有雷

你好，我是大贺。

最近咨询港险的朋友越来越多，开口就是"哪款收益最高"、"哪家公司历史最久"。我理解这种心情——存款利率跌破2%，160万亿居民存款躺在银行里贬值，谁不想找个靠谱的去处？

但说句实话，港险市场90%的产品都是包装出来的。今天我不推荐任何产品，只告诉你三条铁律，记住了，基本不会踩坑。

港险避坑的三条铁律

先把结论放在最前面，赶时间的朋友看完这段就够了：

铁律一：需求匹配优先于收益。收益只是产品的其中一个分析维度，关键还是得看你的偏好和用钱的需求。这笔钱是用来干嘛的？10年后给孩子留学？还是30年后养老？用途不同，产品选择完全不同。

铁律二：看波动区间，不看平均值。相比于分红实现率的平均值，更应该关注它的波动区间。平均值93%听起来不错。但如果最低只有3%，你敢赌自己不是那个倒霉蛋吗？

铁律三：投资策略决定分红能力。想要买港险不踩坑，一定要明确好自己的需求，关注产品更深层的数据。分红实现率高不代表未来也高，得看底层投资逻辑撑不撑得住。

下面展开讲讲，每条铁律背后的门道。

铁律一：需求匹配优先于收益

站在你家庭的角度想，先问自己三个问题：这笔钱什么时候要用？能接受多长时间不动？中途急用怎么办？

太平颐年乐享珍藏版，长期预期收益确实出色。但回本时间尤其是保证回本时间很长。

友邦盈御3也是类似情况，长期收益不错。但如果做早期提领，保单收益会受到很大影响。

不是产品不好，是不适合你。如果你有短期现金流的需求，却买了一个长期收益很高但不适合短期提领的产品，就会承受不必要的损失。

铁律二：看波动区间而非平均值

分红实现率是判断香港保险未来分红表现最重要的依据。但很多人看错了方式。

香港保险的分红实现率不代表当年数据，而是从产品开始分红以来的累计实现率。最好能看到过往10年及以上保单的分红实现率数据，公布的时间越早越有参考性。

举个真实例子：某保险公司分红实现率波动区间，最高1044%，最低3%，平均值93.8%。听起来还行？但实际上该公司实现率超过80%的产品只占3成左右。

平均值是个障眼法，波动区间才是真相。

铁律三：投资策略决定分红能力

分红实现率代表产品的分红意愿，投资策略决定产品的分红能力。这两个不是一回事。

颐年乐享珍藏版固收类投资占比最少30%，最高100%，投资策略相对稳健。

匠心传承2优越版股权类投资占比最低50%，最高75%，投资策略很激进。但带来的预期收益也会更高。

规划比产品更重要。稳健型选固收占比高的，激进型选股权占比高的，别被预期收益数字带跑了。

反面教材：包装精美的问题产品

说个真实案例。香港某诚在英国创立，官网显示集团创立至今177年，在香港扎根超过60年。

听起来很牛？但该公司2019年剥离了英国和欧洲的业务，2021年把美国的业务也拆分出去，目前只专注亚洲和其它新兴市场的业务。跟177年前在伦敦成立的保险公司早就不是同一个公司了。

再看分红实现率：2015年购买的「創未來兒童儲蓄保障計劃」，今年的终期红利实现率只有3%。

更离谱的是，2022年该公司某款产品出现红利回撤现象，终期红利经过一年投资比去年还低。直接导致部分客户原本8年预期回本的保单需要再多等4-5年才能回本。

大都是包装和套路罢了。

正面教材：持续稳定的优质产品

当然也有靠谱的。有一些保险公司过往所有分红实现率都在**100%**及以上，连续多年稳定达成。

如果公司连续10年及以上的分红表现都非常优秀，那未来有不错分红的可信度也会更高。

但也要警惕另一个坑：另一家有上百年历史的香港保险公司，同时是香港的强积金供应商，乍一看非常靠谱。但实际上该公司最新分红实现率数据显示，最低的周年/复归红利的分红达成率只有26%。

历史悠久≠分红靠谱，数据才是硬道理。

大贺说点心里话

三条铁律说完了，但怎么选到真正适合自己的产品，光靠这篇文章还不够。有个信息差，可能帮你省下一大笔钱。