香港终身寿险：被99%内地人忽略的传承神器，我5年前买了，现在后悔没多买

你好，我是大贺。

今天不聊产品测评，聊聊我自己的真实经历。

我今年55岁，做企业二十多年。5年前，我在香港配置了终身寿险。当时也纠结过，现在回头看，唯一后悔的是——买少了。

跟你说实话，中国第一批富起来的人，现在年龄已经到50多、60多甚至更大。

我身边这个圈子，大家私下聊的最多的，早就不是"怎么赚更多"，而是"怎么把钱安全地留给孩子"。

终身寿险是一个很适合做财富传承的工具。但为什么这个险种在内地声量不大？

不是大家没意识，是产品真的不行。

我当时也纠结过，把内地的终身寿险翻来覆去研究了一遍，发现三个致命问题。今天掏心窝子跟你讲讲，也顺便说说香港的方案怎么解决这些问题。

痛点一：杠杆太低，交500万只能留500万

我当时算过一笔账：如果直接给孩子留1000万现金，我就是1000万的成本。

那我买保险图什么？不就是图个杠杆吗？

通过保险做传承，要比直接现金传承有一定杠杆，交500万保费将来能给孩子留1000万，这个事才有性价比。

但内地的终身寿险，我找了好几家大公司，40多岁的人想留1000万，保费基本也要七八百万。

杠杆1.2倍、1.3倍，跟没有差不多。我当时就在想：这不就是换了个方式存钱吗？还不如直接买理财。

后来发现，问题不在我，是产品设计的问题。内地的终身寿险，定价基础、投资渠道都受限，杠杆做不上去。

痛点二：钱被锁死，自己要用却拿不出来

这个问题更要命。

我50岁那年，账上有2000万，但没有一分钱是真正属于"传承"的。

为什么？因为用钱需求、投资需求与传承需求往往混合在一起，很难单独切割出一块资产做传承。

我还在打拼，企业的资金需求量很大。五六十岁的客户很多还在事业打拼期，这个年龄段的人，谁敢把几百万锁死在一个地方？

但内地的终身寿险就是这样——钱交进去，到第十年、二十年现金价值可能还没有回本。

我问过代理人：我要是急用钱呢？

对方说：可以退保，但前十年退保要亏30%以上。

这几年下来，我见过不少朋友，当年买了内地的终身寿险，后来企业周转不开，忍痛退保，亏了几十万。

这哪是传承工具？这是资金陷阱。

痛点三：一次性赔付，孩子能守住吗？

跟你说实话，我对我儿子没那么放心。

不是说他不好，是年轻人没经过事，突然拿到1000万，能守住吗？

内地很多寿险身故赔付方式特别简单粗暴，一次性打到账户里。我就要考虑：他拿到钱以后会不会被骗？会不会被杀猪盘？会不会挥霍掉？

我见过太多案例了。有个朋友的孩子，继承了800万，三年败光，现在还在啃老。

钱给孩子，不是目的。让钱能持续保护孩子，才是目的。

但内地的终身寿险，赔付方式就那一种：一笔打给你，爱怎么花怎么花。

我当时就在想：有没有一种产品，能让我控制这笔钱怎么给、什么时候给、给多少？

香港方案：2倍杠杆+4-5%复利+资金可周转

后来发现，香港的终身寿险，把这三个问题全解决了。

先说杠杆。

40岁左右的人在香港想给孩子留1000万，保费不需要做到500万。杠杆基本可以做到2倍以上。

交一块钱将来能给孩子留两三块钱，这个事是有性价比的。

我当时看了十几款产品的对比数据：

40岁男性保额100万美金，10年缴费，年缴保费约22,330-47,030美元不等，总保费从191,100美元到434,500美元不等。

换算成人民币，留700万左右，成本最低可以控制在150万以内。这个杠杆，内地产品根本做不到。

再说灵活性。

香港终身寿险会兼顾自己用钱的需求和资金的灵活性。

资金放进去复利可以做到4到5个点，算下来收益还是比较高的。我自己将来如果要用钱，可以做保单贷款，也可以做减保，都能把钱周转出来。

这几年下来，我用保单贷款周转过两次，企业需要现金流的时候救了急，完全没影响保单的传承功能。

早知道就应该多配一些。

自带小信托：按你的意愿分期给孩子

这个功能是我最看重的。

香港终身寿险自带小信托功能。身故赔偿可选择一笔过或分期方式——10年期、20年期或30年期都行。

比如我给孩子留1000万，我可以这样设计：

• 前10年每年给他100万，保证他的现金流
• 等他40岁足够成熟了，再把剩余的一次性给他
• 也可以设定成每月打3万、5万生活费，细水长流

更适合根据家庭情况、孩子资质、孩子驾驭钱的能力做设计，能更加长远保障。

我当时设计的方案是：前5年每年给50万，让他有个过渡期；后面根据他的表现，再决定是继续分期还是一次性给。

这个掌控感，内地产品给不了。

需要注意：如果身故日赔偿总金额少于400,000港元/50,000美元，或未确认赔付方式，则以一笔过方式支付。所以保额别做太低，不然这个功能用不上。

法律加持：免遗产税+资产隔离

最后说个很多人没注意到的点。

在全球大部分国家和地区，终身寿险赔付的钱不会收遗产税。虽然现在内地和香港都还没有遗产税，但这几年下来，我越来越觉得这是迟早的事。

胡润的报告显示，高净值人群当前资金用途里，购买保险占60%，未来一年计划增加保险配置的占43%。大家都在提前布局，不是没道理的。

还有一点更实在：作为终身寿险受益人获得的钱，所有权只属于受益人一个人。

终身寿险可以帮孩子做资产隔离，不会因为婚姻问题被伴侣分割。

跟你说实话，我儿子现在谈恋爱，我不反对，但我得考虑万一以后婚姻出问题怎么办。

如果我给他留的是存款、房产，这些资产都有可能面临分割。但终身寿险赔给他的钱，只属于他一个人。

这个法律属性，是其他传承方式给不了的。

大贺说点心里话

这几年下来，我越来越觉得，传承这件事不能等。等到70岁再想，杠杆没了，身体也不一定能过核保。

如果你也在考虑怎么把钱安全地留给孩子，同时又不想把钱锁死，可以扫码找我聊聊。